118950
Официальный канал Альфа-Инвестиций с инвестидеями, прогнозами и советами, как управлять портфелем. Дисклеймер: https://alfa.link/makemoney
– Вот чем надо заниматься, жидкой валютой. Пару-тройку таких прикупить – всю жизнь будет капать ⛽
– Да, Вася, тут бизнес! Это я понимаю. Только не продаст он.
Героям фильма «Бабло», конечно, никто не продал бензоколонку, глядя на которую они и обсуждали прелести торговли бензином. А вот у нас теперь есть возможность стать совладельцами целых 55 автозаправочных станций в таком прибыльном регионе, как Подмосковье 🤩 Сбор заявок на акции топливной компании ЕвроТранс, которой принадлежит сеть АЗС под брендом «Трасса», уже начался📱
Мы предлагаем подумать об этой возможности в длинные выходные, а заодно посмотреть криминальную комедию Константина Буслова «Бабло» о приключениях миллиона евро в России 2010-х 📺 Мечте братьев Хлопко не суждено было сбыться, но у вас всё получится 😉
#планнавыходные
@alfa_investments
Мосбиржа — главный бенефициар высокой ставки и активности инвесторов
И снова у аналитиков сервиса Идеи наших гуру есть план, как заработать на акциях площадки. Вот почему он может сработать 👇
📈 Мосбиржа выигрывает от резкого роста ключевой ставки. Больше 40% всех доходов биржа зарабатывает за счёт процентов на остатки на клиентских счетах. А повышение ставки до 15% поможет бирже размещать эти деньги ещё более выгодно.
🌞 Площадка адаптируется к развороту экономики на Восток и планирует запустить торги фьючерсами на индексы Бразилии, Индии, Турции. Новые инструменты поддержат финансовые показатели Мосбиржи.
🌱 Ещё биржа зарабатывает на оборотах торгов, а они растут каждый месяц (в октябре +89% год к году, до 135,5 трлн руб.) Такая активность инвесторов поможет Мосбирже получить достойную прибыль в IV квартале.
Не караулить подходящую цену для покупки поможет лимитная заявка 👌
#чтокупить
@alfa_investments
У Норникеля сразу две приятные новости: компания готова заплатить дивиденды и сделать акции доступнее для частных инвесторов 🤩
Совет директоров компании предложил провести дробление акций в 100 раз ➗ Сейчас одна акция Норникеля стоит около 18 тыс. руб. Когда одна бумага превратится в 100, то цена каждой по текущим котировкам будет около 180 руб. А значит, вложиться в Норникель смогут инвесторы и с небольшими портфелями 💼
А ещё Совет директоров рекомендовал выплатить дивиденды по итогам девяти месяцев в размере 915,33 руб. на акцию (доходность — 5%) 💸 Акции под выплаты нужно купить до 25 декабря включительно 📆
Всё это должны одобрить акционеры 7 декабря.
Инвесторов новости не очень впечатлили 😕 К 13:40 мск акции Норникеля теряют 0,8%. Дело в неблагоприятных для бизнеса факторах, считают аналитики Альфа-Инвестиций. А именно👇
▶ снижаются цены на корзину металлов, которые продаёт компания (никель, медь, палладий);
▶ Норникель адаптируется к новым цепочкам поставок и много вкладывает в развитие;
▶ немалую часть доходов «отъедают» экспортные пошлины.
🅰️ Однако на среднем и долгом сроке — год-полтора — акции Норникеля остаются привлекательными и могут прибавить ещё 10%, считают аналитики Альфа-Банка. Скоро на рынке может наступить дефицит базовых металлов, и компания получит выгоду.
@alfa_investments
Плохие новости сегодня вечером. СПБ Биржа попала в новый санкционный список США, что ставит под вопрос её возможность торговать американскими акциями. Первая реакция биржи — приостановка торгов всеми ценными бумагами ⛔️
В 18:00 торги иностранными акциями на СПБ Бирже были временно приостановлены, сообщили информагентства. Сама биржа заявила, что прекратила приём заявок на сделки и с иностранными, и с российскими ценными бумагами во всех режимах торгов.
СПБ Биржа — основная площадка, на которой инвесторы могут торговать акциями иностранных компаний 🏦 Оборот по этим бумагам составляет основу её бизнеса. Котировки биржи рухнули почти на 20% — её доходы могут сильно снизиться.
💬 «Введённые санкции не затронут активы клиентов. Информацию о дальнейших действиях опубликуем в ближайшее время», — говорится в сообщении площадки для СМИ.
📆 Скорее всего, владельцы иностранных акций смогут выйти из них до 31 января 2024 года, отмечают аналитики Альфа-Инвестиций. До этого дня Минфин США продлил возможность совершать отдельные операции с биржей.
@alfa_investments
Центробанку, скорее всего, придётся поднять ставку до 16% на ближайшем заседании 15 декабря. Это новый прогноз главного экономиста Альфа-Банка Наталии Орловой после выхода данных о росте экономики и инфляции 🔎
Вот три аргумента в пользу роста ставки 👇
1️⃣ Потребительские цены всё ещё слишком быстро растут: с начала октября инфляция достигла 0,83%, а в годовом выражении — 6,69%. Хотя на последней неделе октября прирост цен замедлился: до 0,14% с 0,24% неделей ранее. Но проблема в том, что общую инфляцию по-прежнему толкают вверх главным образом цены на еду, а она и не думает дешеветь 🛒 К тому же это социально важный вопрос, и ЦБ будет вынужден реагировать.
2️⃣ Другая инфляционная угроза — сильный рост экономики 🔼 В сентябре российский ВВП прибавил 5,2% (здесь и дальше динамика год к году). Всё благодаря:
📌 строительству (+8,4%);
📌 промышленному производству (+5,6%);
📌 розничной торговле (+12,2%).
3️⃣ Тем временем в августе выросли номинальные (+15,1%) и реальные (+9,5%) зарплаты. То есть люди восстановили объём потребления, а компании — выпуск продукции благодаря сильному росту кредитов, делает вывод Наталия Орлова. Это очень инфляционная ситуация, которая объясняет жёсткую риторику ЦБ.
@alfa_investments
🌱 Вчера индекс Мосбиржи слегка прибавил после распродаж. В основном инвесторы покупали акции компаний нефтегазового сектора: Газпром (+1,3%), Лукойл (+1,25%).
В лидерах оказался и Норникель (+1,3%): сегодня Совет директоров рассмотрит повестку внеочередного собрания акционеров. Возможно, инвесторы надеются на дивиденды.
🔺 Ещё вчера были популярны бумаги Мосбиржи (+1,68%): её доходы растут вместе с ключевой ставкой. Сегодня площадка отчитается об оборотах торгов за октябрь. По мнению аналитиков Альфа-Банка, акции могут подорожать ещё на 29,6% в течение года.
🛢 Нефтяные котировки просели после новостей о увеличении запасов топлива в США, хотя аналитики ожидали снижения. Рост предложения бензина влияет на нефтяные цены.
💚 Сбербанк в III квартале заработал 411,4 млрд руб. чистой прибыли по международным стандартам. Это больше, чем ожидали аналитики. Как всегда, скоро расскажем подробнее.
👔 Сегодня на Мосбирже стартуют торги акциями первой компании из fashion-ретейла — Henderson. Размещение прошло по верхней границе диапазона — 675 руб. за акцию, а спрос на бумаги превысил предложение в несколько раз.
🗽 В США торги прошли позитивно: ФРС, как и ожидалось, сохранила ставку без изменений. После решения стали резко падать доходности облигаций. Инвесторы стали меньше опасаться жёсткой политики регулятора. Сегодня участники рынка ждут отчёта Apple после завершения основных торгов. Уолл-стрит прогнозирует снижение продаж четвёртый квартал подряд. Но сезон праздничных покупок в конце года может поддержать котировки компании.
Как мы считаем индекс риска
@alfa_investments
НеadHunter: может стать российской компанией и начать платить дивиденды 💸
Инвесторы: покупать! 👏
HeadHunter объявил о планах масштабной реорганизации бизнеса. Новая российская структура МКАО «Хэдхантер» дёшево выкупит бумаги у иностранных инвесторов, чтобы сформировать новую холдинговую компанию в России и в будущем вывести её акции на Мосбиржу 🏦
❤️ Это хорошая новость для российских инвесторов, потому что это поможет HeadHunter вернуться к выплатам дивидендов в обозримой перспективе, считают аналитики Альфа-Банка. Выплаты могут быть достойными: в последнее время онлайн-рекрутер неплохо зарабатывает 👌 А потратит на выкуп компания относительно немного: цена предложения — 819,45 руб. за расписку, это 22% от стоимости на момент вчерашнего закрытия.
📆 Точных сроков, когда всё случится, пока нет, но инвесторы восприняли новость оптимистично. Расписки HeadHunter сегодня дорожали на 6,7%, на 12:37 мск прибавляют 2,8%.
А вот как будет проходить реорганизация 👇
📍 владельцы акций и расписок НеadHunter, которые хранятся вне российской инфраструктуры, смогут продать их по цене 819,45 руб. за штуку или обменять на акции российской МКАО «Хэдхантер»;
📍 компания выкупит от 20% до 28,9% своих бумаг. Расчёты завершатся 22 декабря;
📍 рекрутер готов обменять до 50% своих акций в пропорции 1:1. Обмен пройдёт до 27 декабря;
📍 в будущем российская компания проведёт листинг своих акций на Мосбирже, а текущая головная компания группы — HeadHunter PLC — сменит регистрацию с Кипра на Россию 🔁
@alfa_investments
Осталось несколько часов, чтобы поучаствовать в IPO компании Henderson 🤵
📲 Заявки принимаем в нашем приложении для инвесторов до 12:00 мск сегодня, 1 ноября. Торги акциями на Мосбирже начнутся 2 ноября.
Президент и основатель компании Рубен Арутюнян и финансовый директор Анна Коршунова рассказывали об IPO в прямом эфире в нашем канале. Если не успели подключиться, запись можно послушать здесь.
Но на эфире мы успели задать не все вопросы, которые вы присылали. И компания Henderson согласилась ответить на них письменно! Публикуем ваши вопросы и ответы Henderson без купюр 💎
Там много интересного 👇
📍 почему акции компании стоят именно 600–675 руб.;
📍 как в 2022 году на рынке розничной торговли одеждой произошёл «идеальный шторм»;
📍 почему вернувшиеся под другими именами западные бренды — не совсем то, чем кажутся;
📍 ну и детали про некоторые сделки компании и перспективы дивидендов.
@alfa_investments
Признаём, мы должны были сделать это раньше. Уже год мы помогаем клиентам Альфа-Инвестиций вкладываться в перспективные компании на стадии pre-IPO. Кажется, пора серьёзно поговорить о венчурных инвестициях 🎙
Каждый хотел бы вложиться во «фруктовую компанию» и обеспечить себя до конца дней, как Форрест Гамп из одноимённого фильма. Но мы сейчас не про счастливый случай, а про профессиональный подход 🤵
Первыми поймать такую удачу могут венчурные инвесторы, но они же и рискуют сильнее других. Поэтому в этой сфере полагаются не на везение, а на глубокую экспертизу 🔬
Один из таких профессионалов — управляющий партнёр венчурного фонда «Восход» Руслан Саркисов — будет гостем нашего канала 2 ноября. Поговорим о самом интересном 👇
🔸 преимуществах «раннего входа» для инвесторов;
🔸 рисках на разных стадиях венчурных инвестиций;
🔸 поиске проектов;
🔸 наиболее перспективных рынках и технологиях;
🔸 профессиональном управлении венчурными инвестициями.
Вести эфир будет руководитель дирекции инвестиционного консультирования А-Клуба Евгений Кочемазов.
📆 Когда? Уже в этот четверг, 2 ноября, в 18:00 мск.
🚩 Где? Прямо здесь, в нашем канале 👇
@alfa_investments
📊 Индекс Мосбиржи начал неделю почти без изменений. Инвесторы покупали акции металлургов: Северсталь (+0,68%), Норникель (+0,38%), НЛМК (+0,33%). Всё из-за того, что дорожают металлы, например, платина. Котировки нефтяников, наоборот, просели: Роснефть (–1,24%), Лукойл (–0,96%) вслед за снижением нефтяных цен.
🛢 По мнению аналитиков Альфа-Инвестиций, сейчас колебания нефтяных котировок во многом зависят от развития конфликта на Ближнем Востоке. Если он ещё обострится, баррель нефти может подорожать до $157, считает Всемирный банк.
🔎 Сегодня российские инвесторы следят за отчётами компаний за III квартал. Полиметалл уже опубликовал производственные показатели: выручка +15% год к году, а производство +12%. Но на котировки будут влиять новости о продаже российских активов золотодобытчика, считают наши аналитики. А там пока ясности нет. Ещё операционными и финансовыми результатами поделился Fix Price: выручка +6,3% год к году, прибыль +6,4%, а сопоставимые продажи –2,8%.
🗽 Рынок акций США прибавил после трёх сессий распродаж. Инвесторы покупали акции в ожидании завтрашнего заседания ФРС. Аналитики ждут, что регулятор оставит ставку без изменений.
🇨🇳 Китайский фондовый рынок сегодня утром просел после выхода слабой макростатистики. Деловая активность на производстве снизилась вопреки ожиданиям.
Как мы считаем индекс риска
@alfa_investments
ЦБ пока остановится на 15% и не будет менять ключевую ставку на следующем заседании 15 декабря. К такому сценарию склоняется главный экономист Альфа-Банка Наталия Орлова 🔎
Но она обращает внимание, что регулятор оставил себе пространство для манёвра. В пресс-релизе ЦБ намекнул на паузу ⏸ Но опубликовал новый прогноз по средней ключевой ставке: он не исключает, что ставка в 2023 году может вырасти ещё на 100 б. п., до 16% 🤔
По мнению Наталии Орловой, решение ЦБ 15 декабря будет зависеть от данных — динамики инфляции и банковской статистики за октябрь и ноябрь 👇
🔺 Инфляция — главная причина жёсткого решения ЦБ повысить ставку сразу на 200 б. п. в пятницу. С конца сентября рост потребительских цен ускорился, и ЦБ пришлось поднять прогноз инфляции по итогам 2023 года с 6–7% до 7–7,5%.
🔺 Кредитование тоже пока не спешит замедляться, несмотря на предыдущие повышения ставки. Кредиты компаниям в сентябре снова прибавили 30%, а розничные кредиты вытянула ипотека с господдержкой. Это тоже влияет на жёсткий настрой ЦБ.
🔻 А вот укрепление рубля пока работает на снижение инфляции, хотя в основном непродовольственной. После введения обязанности экспортёров продавать выручку рубль укрепился до 93–94 руб. за доллар, и курс может в краткосрочной перспективе дойти и до 90 руб., считает Наталия Орлова.
🅰️ Эксперт пока считает, что ставка не будет расти в ближайшие месяцы. Но снижаться она тоже вряд ли будет быстро: ЦБ повысил прогноз ключевой ставки и на 2024 год до 12,5–14,5%. Это значит, что в худшем сценарии ставка может быть выше 13% в течение всего следующего года.
@alfa_investments
📊 Индекс Мосбиржи в пятницу перестал снижаться благодаря нефтяникам: Роснефть (+2%), Лукойл (+1,24%), Татнефть (+1,43%). Но рынок не вырос из-за распродаж в других секторах: ВТБ (−0,86%), Газпром (−0,7%). Яндекс потерял 0,6%, несмотря на хороший отчёт.
🛍 Возможно, инвесторов огорчило неожиданно жёсткое решение ЦБ по ключевой ставке: она выросла сразу до 15% из-за быстрого роста цен. По мнению главного экономиста Альфа-Банка Наталии Орловой, следующее решение по ставке 15 декабря будет зависеть от инфляции и динамики кредитования.
💸 Рубль укреплялся до 92 руб. за доллар после решения ЦБ, но потом начал слабеть: к концу дня доллар стоил уже больше 94 руб. Сегодня рубль снова в плюсе: по мнению аналитиков Альфа-Инвестиций, играет роль продажа валютной выручки экспортёрами.
🛢 Нефтяные котировки хорошо прибавили в пятницу, но сегодня утром просели. Но по мнению наших аналитиков, у цен на нефть остаются фундаментальные факторы для роста, ведь мировой дефицит сырья увеличивается.
🗽 На рынке акций США прошли распродажи во всех секторах, кроме технологического. Инвесторов разочаровали данные по росту инфляции личных расходов за сентябрь.
Как мы считаем индекс риска
@alfa_investments
Хорошими результатами Яндекса инвесторов уже не удивишь. Но главное — есть новости по реструктуризации!
Обо всём по порядку. Вот основные цифры из отчёта за III квартал с комментариями аналитиков Альфа-Банка (сравнения — год к году) 👇
👉 Выручка = 204,8 млрд руб. (+54%), хотя рынок ждал замедления до 48%. Главный сюрприз преподнёс сегмент E-com, Мобильность и Доставка: выручка прибавила 69%. Всё благодаря повышению цен в Яндекс.Такси, быстрому развитию сервиса за пределами России и успехам Яндекс Маркета. У него становится больше клиентов и расширяется ассортимент.
Выручка сегмента Поиск и Портал достигла 90,4 млрд руб. (+48%). Доля поисковика растёт, а рекламная сеть расширяется 🔼
А в сегменте Plus выручка подскочила более, чем вдвое — до 17,4 млрд руб. Число подписчиков Яндекс.Плюса выросло до 25,8 млн человек (+63%), дало эффект и повышение цен на подписку ✔️
👉 Скорректированная EBITDA = 26,5 млрд руб. (+33%). Рентабельность по EBITDA снизилась до 13%, но это всё равно немного выше ожиданий. Сегмент E-com, Мобильность и Доставка показал убыток по EBITDA, но на уровне прогнозов — 4,5 млрд руб.
✅ Яндекс хорошо продвинулся в подготовке реорганизации бизнеса: уже получено разрешение правительственной комиссии по иностранным инвестициям на внутреннюю реструктуризацию. Компания хочет представить акционерам план разделения бизнеса до конца года. Ждём новостей 😎
❤️ После выхода отчёта котировки в моменте прибавляли 2%, а на 17:50 мск у них +0,1%. Аналитики Альфа-Банка считают, что показатели Яндекса продолжат расти, особенно когда разделение бизнеса наконец произойдёт.
@alfa_investments
Центробанк агрессивно повысил ключевую ставку: сразу на 200 б. п., до 15%. Всё из-за более быстрого, чем ожидалось, роста цен. Прогноз по инфляции по итогам 2023 года ЦБ тоже поднял: теперь он ждёт 7–7,5% вместо 6–7%
🅰️ Это более жёсткий шаг, чем ожидал рынок. Большинство аналитиков прогнозировали повышение на 100 б. п., до 14%.
💬 Регулятор объяснил своё решение так: «Текущее инфляционное давление значительно усилилось и складывается выше ожиданий Банка России. Устойчивое увеличение внутреннего спроса всё больше превышает возможности расширения производства товаров и услуг. Инфляционные ожидания сохраняются на повышенных уровнях».
🛒 По данным ЦБ, в среднем за III квартал рост цен с поправкой на сезонность составил 12,1% в пересчёте на год (против 5,1% в II квартале). Годовая инфляция, по оценке на 23 октября, повысилась до 6,6% после 6% в сентябре.
🏡 Ещё ЦБ отметил, что кредитование продолжает быстро расти, несмотря на рост ставок, а льготные ипотечные программы остаются привлекательными для заёмщиков. Это тоже повлияло на жёсткое решение.
🔎 ЦБ также обновил свой среднесрочный прогноз. Инфляция должна дойти до 4–4,5% в 2024 году и оставаться на уровне 4% до 2026 года. Прогноз по росту ВВП на 2023 год ЦБ тоже увеличил: теперь он ждёт 2,2–2,7% вместо 1,5–2,5% месяцем ранее.
📊Рынок отреагировал на решение ЦБ так: индекс Мосбиржи от роста перешёл к падению в –0,7%, индекс гособлигаций RGBI ускорил снижение до 0,34%, а рубль стал быстрее укрепляться. На 13:49 мск доллар стоит 92,8 руб.
ЦБ повторил, что ему понадобится долго держать ставку высокой, чтобы довести инфляцию до цели 4% в 2024 году и стабилизировать её на этом уровне 📊 Главный экономист Альфа-Банка Наталия Орлова считала, что вряд ли ставка будет выше 15% в этом цикле. Но, похоже, на таком уровне она может оставаться долго. По новому прогнозу ЦБ, средняя ключевая ставка в 2024 году будет 12,5–14,5%.
🗓 В следующий раз Совет директоров Центробанка примет решение по ключевой ставке 15 декабря.
@alfa_investments
Металлурги восстановились после сложностей 2022 года, и у них есть деньги для выплаты дивидендов. Хорошее ли сейчас время для инвестиций в отрасль? Разбирались аналитики А-Клуба 👇
Аргументы за
📌 Компаниям удалось переориентироваться на внутренний рынок. Цена на сталь близка к рекордам 2021 года. С чугуном ситуация хуже, но его стоимость на приемлемом уровне.
📌 Объёмы производства растут. У Северстали производство и продажа на хороших уровнях (5,4 млн тонн выпущено во III квартале). ММК после ремонта доменной печи нарастил выпуск металла до рекордного за 10 лет уровня.
📌 У Северстали и ММК всё в порядке с деньгами: выручка и прибыль не падают, рентабельность по EBITDA высокая — 34,9 и 25% соответственно. А ещё есть запасы на счетах. Обе компании могут обеспечить дивидендную доходность на уровне 11%, если направят на выплаты весь свободный денежный поток. НЛМК отчётность пока не публикует.
Аргументы против
⚠️ Спрос на российском рынке металлопроката может снизиться. В 2022 году он упал на 4%, прогноз на этот год — 1%.
⚠️ Экспортные пошлины плохо скажутся на показателях бизнеса, даже слабый рубль не делает экспорт рентабельным, посчитали аналитики. У Северстали доля экспорта около 20%, а у НЛМК треть выручки идёт от продаж стального сляба в США и Европе. А с IV квартала 2024 года Евросоюз запретит ввоз стальных полуфабрикатов из России.
⚠️ Аналитики не ждут возобновления выплат дивидендов до следующего года.
🅰️ По мнению аналитиков, в текущих условиях инвестиции в металлургов — не лучший выбор. Но если вы верите в эту отрасль, эксперты рекомендуют обратить внимание на Северсталь. Это самая эффективная компания в секторе даже с учётом западных ограничений.
@alfa_investments
Сейчас ноябрь, а на Мосбирже жарко: на подходе очередное IPO 🔥
21 ноября начнутся торги акциями ЕвроТранса (это владелец заправок под брендом «Трасса»).
📲 Заявки на участие собираем в нашем приложении для инвесторов до 19:00 мск 20 ноября по цене 250 руб. за акцию.
У участников размещения будет бонус. Если они сохранят акции в портфеле, то смогут в апреле и июне 2024 года докупить ещё бумаг по цене IPO 🛍
Вот что нужно знать о компании 👇
⛽ ЕвроТранс владеет 55 АЗС в Московском регионе и зарабатывает в основном на торговле нефтепродуктами (90% выручки). У компании больше 1 млн лояльных клиентов.
☕️ Стратегия — увеличить доходы от нетопливного сегмента бизнеса. Сейчас он приносит 35% EBITDA, а к 2026 году уже будет давать 55%, считают аналитики Альфа-Банка. Компания хочет развивать сеть универсальных заправок, где можно заправить машину всеми видами бензина, дизелем, газом и зарядить электричеством, а ещё зайти в супермаркет и перекусить в кафе.
🌱 Выручка и EBITDA прибавляют в среднем по 22 и 50% в год. Рентабельность EBITDA хорошая — 10%.
💸 Знаем ваш главный вопрос — а дивиденды? С 2023 по 2025 год компания будет делиться с акционерами не менее чем 75% прибыли, а дальше — от 40%. Первая выплата может быть в конце 2023 – начале 2024 года.
⚠️ Скажем и о рисках. Бизнес ЕвроТранса может пострадать из-за снижения покупательной способности граждан, роста налогов и конкуренции. А из-за повышения процентных ставок растёт долговая нагрузка.
@alfa_investments
Наступила пятница, а впереди — длинные выходные. Ура! Добавим ещё немного радости: объявим новых владельцев подарочных портфелей на 20 000 руб. каждый!
В этот раз повезло @ Dimitr•••, @ kivi•••, @ DenvC•••, @ stanis0•••, @ elizaveta_gorenk•••. Перспективные акции, выбранные нашими аналитиками, скоро будут у вас! 🥳
Вот как бумаги чувствовали себя на этой неделе 👇
📍 Мосбиржа (+3,1%). У площадки новый рекорд по объёму торгов — 135,5 трлн руб. за месяц. А ещё ей выгодна высокая ключевая ставка: растёт процентный доход. С хорошими доходами будут и неплохие дивиденды. Сплошные плюсы 💸
📍 VK (+3,6%). Перспективы компании оптимистичные: после переезда в Россию риски снизились, а конкурентов на рынке рекламы сейчас меньше. Аналитики Альфа-Инвестиций считают, что сейчас хорошее время для покупки акций VK 👌
📍 Сбербанк (−0,4%). У банка хорошие результаты за III квартал, а чистая прибыль за девять месяцев уже больше триллиона рублей 🤑 Кажется, инвесторы привыкли к таким отчётам и не спешат покупать акции. Или давно сделали это и теперь просто ждут дивидендов 🧐
📍 Роснефть (−1,7%). Котировки реагируют на укрепление рубля и дешевеющую нефть. Но перспективы хорошей прибыли никуда не делись, как и неплохих дивидендов. Выдыхаем и ждём, что будет дальше 🧘
Тоже хотите выиграть? Вот что нужно делать:
1️⃣ оставаться нашим подписчиком
2️⃣ зарегистрироваться на розыгрыш
Подарочный портфель начисляем на брокерский счёт в Альфа-Банке — его можно открыть после победы ✅
Новых счастливчиков объявим уже через неделю! ❤️
@alfa_investments
📉 Вчера на российском рынке акций прошли распродажи из-за новых ограничений со стороны США. Больше всего потеряли акции СПБ Биржи (–22,77%): ей пришлось приостановить торги всеми ценными бумагами. Их планируется возобновить 6 ноября. Ещё инвесторы продавали акции попавших под ограничения АФК «Система» (−2,77%) и Новатэка (−1,16%).
💚 Проседали и котировки Сбербанка, несмотря на хороший отчёт. Зато инвесторы покупали акции Мосбиржи (+3,45%): площадка отчиталась о новом рекорде по обороту торгов. В октябре он достиг 135,5 трлн руб.
👔 Вчера на Мосбирже начали торговаться акции первого fashion-ретейлера — компании Henderson. Торги начались с роста, но бумаги закрыли день в небольшом минусе и сегодня утром теряют 1,28%.
👶 Если у вас в портфеле остались акции Детского мира, сегодня последний день, когда можно их продать по программе выкупа по цене 71,5 руб. за бумагу. Детский мир стал частной компанией и больше проводить байбэк не будет.
🗽 Фондовый рынок в США вчера активно рос: все секторы прибавили 1–3%. Инвесторы продолжают покупать бумаги в расчёте на то, что ФРС завершает цикл роста ключевой ставки. Сегодня в центре внимания инвесторов — октябрьские данные по рынку труда в несельскохозяйственном секторе. Они помогают оценить, как рынок труда влияет на инфляцию.
Как мы считаем индекс риска
@alfa_investments
Сбербанк продолжает рост: результаты по международным стандартам за III квартал снова выше ожиданий
Главное из отчёта (сравнения со II кварталом) 👇
✅ Чистая прибыль = 411 млрд руб. Это +5% и выше прогнозов. Прибыль за девять месяцев составила 1,15 трлн руб., а рентабельность капитала — 26,2%.
✅ Кредитный портфель прибавил 9% (+22% с начала года). Менеджмент снова повысил прогнозы на этот год: кредиты компаниям вырастут на 20–22% год к году, а кредиты людям — на 23–25%.
По мнению наших аналитиков, в IV квартале кредитование замедлится из-за роста ставок и ужесточения регулирования в ипотеке. Но по бизнесу это не слишком ударит: у банка больше половины кредитов юрлицам выданы по плавающей ставке, и это компенсирует сокращение спроса.
❤️ По итогам года Сбербанк может заработать больше 1,5 трлн руб., а дивидендная доходность — составить около 12,5%. С начала года бумаги прибавили 91% против +49% у индекса Мосбиржи. И могут подорожать ещё на 19% в течение года, считают аналитики Альфа-Банка.
Кажется, инвесторы привыкли к отличным результатам компании: на 17:10 мск котировки прибавили 0,06%.
@alfa_investments
Все великие компании когда-то были стартапами. Как их распознать на ранней стадии — поговорим в прямом эфире уже сегодня вечером 🎙
🤔 Почему именно сейчас? На российском рынке освободились технологические ниши, которые займут российские компании. А инвесторы могут вложиться в них на выгодных условиях — например, на стадии pre-IPO. Ведь иностранные фонды венчурных инвестиций тоже ушли с рынка.
Как оценить риски на разных стадиях венчурных инвестиций и найти подходящие проекты — обсудим сегодня с управляющим партнёром венчурного фонда «Восход» Русланом Саркисовым. Вести эфир будет руководитель дирекции инвестиционного консультирования А-Клуба Евгений Кочемазов.
📆 Когда? Уже сегодня, 2 ноября, в 18:00 мск.
🚩 Где? Прямо здесь, в нашем канале. Просто присоединяйтесь к трансляции.
До вечера! 💫
@alfa_investments
В октябре рубль качало: сначала он ослабел до более 100 руб. за доллар, но затем резко укрепился до 92 руб. за доллар. Это отражается и на рынке акций.
Аналитики Альфа-Инвестиций оценили, как валютный курс влияет на компании. Результаты — в карточках: чем выше балл, тем лучше для компании укрепление рубля. А вот как эксперты проводили анализ 👇
1️⃣ Учитывали тренды
Компании меньше зависят от курса валют. Уже 41% экспорта оплачивается в рублях, кредитов в иностранной валюте стало меньше, а импортные комплектующие и программное обеспечение постепенно заменяются российскими.
2️⃣ Выясняли детали
👉 у нефтяников
У Сургутнефтегаза самая большая валютная «кубышка»: выгоден слабый рубль. А Газпром нефть хорошо зарабатывает на переработке сырья и у неё низкая доля экспорта — компанию меньше затрагивают колебания рубля.
👉 у газовых компаний
Больше 60% выручки Новатэка в валюте, а 90% операционных затрат — в рублях. Если рубль слабеет, у компании растут доходы. А вот Газпром ориентируется на внутренний рынок и меньше зависит от колебаний курса.
👉 у металлургов
ММК зарабатывает на внутреннем рынке, у НЛМК треть выручки дают поставки в Европу, а 20% продаж Северстали приходится за рубеж. Металлурги платят экспортную пошлину, которая привязана к курсу рубля. Чем выше экспорт и слабее рубль, тем она больше.
👉 у ретейлеров
Им выгоден крепкий рубль при закупках. Непродовольственные ретейлеры могут за счёт этого повысить рентабельность или снизить цены и привлечь больше покупателей. А продуктовые зарабатывают и при слабом рубле — на росте инфляции. Например, как X5 Group.
👉 у финансистов
Банки отражают экономическую ситуацию. Ослабление рубля разогнало инфляцию, ключевая ставка резко увеличилась — кредитование замедляется. Но сильных потерь не ожидается.
👉 у телекомов
МТС нужно зарубежное оборудование, и на него уходит много денег. Но у бизнеса есть доходы от банковского направления. Ростелеком и другие стараются заменить оборудование на российское.
@alfa_investments
📉 Вчера индекс Мосбиржи снизился. Теряли акции голубых фишек: Роснефти (−2,15%), Лукойла (−1,15%) и Новатэка (−1,19%). Также просели бумаги Полиметалла (−1,7%): производственные результаты за III квартал подросли, но инвесторов беспокоит нерешённый вопрос с продажей российских активов и дивидендами. К выплатам компания может вернуться только по итогам 2023 года.
💸 Вероятно, инвесторы продавали акции экспортёров из-за укрепления рубля. В моменте цена за доллар снижалась до 91,6 руб., но торги завершились на уровне 93,4 руб. По мнению аналитиков Альфа-Инвестиций, рубль может ещё укрепиться. Его поддержат новые валютные ограничения для западных компаний, о которых пишут СМИ.
📝 Российский ВВП в январе — сентябре прибавил 2,8%, по предварительным данным Минэкономразвития. Рост ускоряется: за восемь месяцев 2023 года экономика выросла на 2,5%. Перегрев экономики может повлиять на решение ЦБ по ставке, отмечают аналитики Альфа-Банка.
🗽 На рынке акций США хорошо прибавляли технологические компании и финансисты. Главное событие сегодня — решение ФРС по ставке. Аналитики ждут, что она не изменится. Заседание пройдёт после 21:00 мск. Ещё сегодня на ход торгов могут повлиять данные по деловой активности и рынку труда.
Как мы считаем индекс риска
@alfa_investments
🎃 Сегодня день страшилок, давайте проведём его весело!
Сделайте скриншот и узнайте, какую карту подкинула вам фортуна 🃏 Карта не простая, а с инвестиционным талисманом, который принесёт удачу на фондовом рынке 🔮
Пусть она останется с вами надолго 🧡
@alfa_investments
Рост ключевой ставки снижает привлекательность акций. Но не всех! Наши аналитики выбрали компании, которые смогут на этом заработать 👇
Высокие ставки с нами надолго, предупредила глава ЦБ. Это плохо для компаний роста, но компании с большими денежными запасами в выигрыше: они получают повышенный процентный доход. Вот компании, у которых свободные средства превышают 20% от капитализации.
📌 Сургутнефтегаз. Капитализация приблизилась к 1 трлн руб., а запасы денег оцениваются в более чем 5 трлн руб. В основном это доллары, но рублёвая часть растёт и приносит дополнительную прибыль из-за высокой ставки.
📌 Интер РАО. Чистый денежный запас по итогам первого полугодия — 262 млрд руб. Это 62% от капитализации. Компания направляет на дивиденды около 25% чистой прибыли.
📌 Юнипро. По итогам первого полугодия на счетах энергокомпании было 42,1 млрд руб., а это почти 30% капитализации. Отрицательный чистый долг позволяет распределять весь свободный денежный поток между акционерами.
@alfa_investments
Получать дивиденды приятно. А если ещё не тратить время на поиск бумаг? Так можно с новой стратегией от Альфа-Инвестиций 👇
📝 Стратегии — это инвестиции с поддержкой наших экспертов. Они определяют тренд, выбирают активы и рекомендуют, что купить и когда продать. Остаётся только подтвердить сделку.
💰 В Дивидендных акциях — бумаги крупных российских компаний. Аналитики выбирают тех, у кого понятная дивидендная политика и высокие выплаты. Спойлер: там много нефтяников 😎
💸 Цель стратегии — обогнать индекс Мосбиржи полной доходности (с учётом дивидендов). Ожидаемая доходность — 30% годовых.
🤵 Стратегия подойдет тем, кто хочет регулярно получать дивиденды и зарабатывать на росте акций, поэтому готов взять на себя риск ради большей доходности. Дивиденды можно вывести со счёта в день начисления.
📱 Подключить Дивидендные акции можно в Альфа-Инвестициях Онлайн и нашем приложении для инвесторов (только обновите его до последней версии). На счёте должно быть не меньше 200 000 руб.
#чтокупить
@alfa_investments
Самое модное IPO этой осени — размещение компании Henderson 👔
И не только потому, что это дебют fashion-индустрии на Мосбирже. Акции очень популярны у инвесторов — книга заявок была подписана уже на третий день, 27 октября 📖 По итогам размещения спрос на акции может превысить предложение в 3–4 раза, считают источники Ведомостей.
А мы обсудили в прямом эфире с президентом и основателем компании Рубеном Арутюняном и финансовым директором Анной Коршуновой:
📌 как устроен бизнес компании;
📌 с кем она конкурирует после ухода западных брендов;
📌 какие у неё финансовые показатели и перспективы дивидендов.
Публикуем запись разговора, если не успели подключиться 👆
📲 Поучаствовать в IPO Henderson ещё можно — до 12:00 мск 1 ноября в нашем приложении для инвесторов. Подать заявку можно даже на одну акцию. Она стоит от 600 до 675 руб.
@alfa_investments
Возможно, вы пропустили один день рождения — недавно рынку драгоценных металлов Московской биржи исполнилось 10 лет 🥳
21 октября 2013 года были заключены первые сделки с золотом и серебром в рублях. А сейчас у 450 тыс. частных инвесторов в портфелях есть паи биржевых фондов на золото, которые управляющие формируют на рынке драгметаллов. Золото становится популярнее в неспокойные времена — инвесторы используют его как защиту от кризисов ✨
Впрочем, давайте пока не будем думать о кризисах и пересмотрим фильм «Золото» (2016) с Мэтью Макконахи. Он играет наследника горнодобывающей компании, который вместе с компаньоном-геологом нашёл золотую жилу в Индонезии, заработал миллиарды долларов и провёл суперуспешное IPO 🤩 Это была бы история головокружительного успеха, если бы образцы с уникального месторождения не оказались подделкой 👀
Кстати, фильм основан на реальной истории. Канадская компания Bre-X провернула такую аферу в 1990-х годах. В итоге обрушились акции всей добывающей промышленности 📉 А местные власти заставили горнодобытчиков отправлять образцы руды в аккредитованные лаборатории, чтобы инвесторы точно знали, в какие акции они вкладываются 🧐
#планнавыходные
@alfa_investments
Ключевая ставка выросла, акции летят вниз, а дивиденды Лукойла оказались ниже ожиданий… Но хорошие новости всё-таки есть!
Объявляем новых победителей нашего розыгрыша и торжественно вручаем им портфели из акций — каждый примерно на 20 000 руб. Ура! 🥳
@ podre•••, @ ctr•••, @ lady77•••, @ Igor1•••, @ Vadim1•••, награда скоро будет у вас!
Бумаги не простые, а перспективные — их выбирают наши аналитики. Вот что было с акциями на этой неделе 👇
📍 Мосбиржа (+0,22%). Котировки немного прибавили в ожидании новостей от ЦБ. Когда ключевая ставка растёт, Мосбиржа получает больше процентного дохода. Компания скоро опубликует финансовый отчёт за III квартал, и, скорее всего, результаты будут хорошими 🤑
📍 Сбербанк (+0,5%). Сбербанк любят инвесторы за хорошую прибыль и дивиденды. Компания зарабатывает на внутреннем рынке и почти не зависит от курса валют. А значит, любви инвесторов ничего не угрожает ☺️
📍 Роснефть (−2,96%). Котировки немного пострадали на фоне укрепления рубля, дешевеющей нефти и не очень высоких дивидендов Лукойла (а вдруг Роснефть повторит этот трюк 😱). Но на длинном горизонте у компании по-прежнему хорошие перспективы. Ждём новостей, что всё-таки будет с дивидендами 🧐
📍 VK (−4,45%). Инвесторы после перерыва в торгах продолжили фиксировать прибыль по (теперь уже) акциям компании. Несмотря на просадку, у VK есть перспективы после перерегистрации в России, считают аналитики Альфа-Инвестиций. А текущие цены — хорошая точка для входа 📈
Напомним: выиграть может любой подписчик нашего канала — нужно только зарегистрироваться. Акции переводим на брокерский счёт в Альфа-Банке, который можно открыть за пару дней ✔️
Удачи в следующую пятницу! ❤️
@alfa_investments
🔽 Вчера почти все бумаги из индекса Мосбиржи ушли вниз. Лукойл (–2,8%) разочаровал инвесторов своими дивидендами. Ещё инвесторы продавали акции Сбербанка (–1,4%) и Роснефти (–1,27%).
💪 Зато устойчивыми оказались бумаги Мосбиржи (+0,3%). Она выигрывает от роста оборота торгов и высоких процентных ставок.
🔎 Главное событие сегодня — решение Центробанка по ключевой ставке. Прогноз главного экономиста Альфа-Банка Наталии Орловой — +100 б. п., до 14%. Так думают большинство аналитиков на рынке, но есть и другие прогнозы. Интрига разрешится в 13:30 мск.
📑 Ещё инвесторы ждут финансового отчёта Яндекса за III квартал. ИТ-гигант покажет +50% по выручке год к году и сохранит двузначную рентабельность EBITDA (12%), считают аналитики Альфа-Банка. Вчера бумаги Яндекса потеряли 2% после сообщений СМИ о ещё одном сценарии реструктуризации компании. Но наши аналитики считают эту новость позитивной для инвесторов.
🎢 В США продолжились распродажи акций бигтехов. Не помог даже рост экономики: предварительные данные по ВВП за III квартал внезапно оказались гораздо выше ожиданий рынка. Проблема в том, что из-за этого ФРС может ужесточить сво политику. Сегодня на ход торгов могут повлиять сентябрьские данные по инфляции личных расходов населения.
🐲 В Китае утром фондовый рынок подскочил на 1,2%. Инвесторов впечатлили прибыли промышленных компаний страны за сентябрь: +11,9% год к году. И спрос продолжает улучшаться.
Как мы считаем индекс риска
@alfa_investments
Разрешилась главная интрига недели: Лукойл объявил дивиденды, и они оказались ниже прогнозов 😕
Совет директоров компании рекомендовал выплатить акционерам 447 руб. на акцию по итогам 9 месяцев 2023 года. Доходность к текущим котировкам — 6,1%. Это меньше, чем ожидали аналитики Альфа-Банка (504 руб. на акцию) 🤷♀️
Финальное решение о выплате этих дивидендов примут акционеры на общем собрании 6 декабря. А акции под выплаты можно купить до 14 декабря включительно 📆
Инвесторы расстроились: акции Лукойла в моменте теряли 2,88%. На 14:57 мск акции дешевеют на 2,11% 📉
@alfa_investments