627021
Телеграмм-канал Тинькофф Инвестиций. Аналитика, торговые идеи и просто хорошие тексты. Пишите письма на editors_wealth@tinkoff.ru Сайт https://www.tinkoff.ru/invest/products/premium/
Фьючерсы на криптовалюту для квалов уже близко?
ЦБ сообщил, что финансовые организации могут предлагать квалифицированным инвесторам производные финансовые инструменты, ценные бумаги и цифровые финансовые активы, доходность которых привязана к стоимости криптовалюты.
Тем самым регулятор документально разрешил квалифицированным инвесторам совершать сделки с деривативами на криптовалюту. Однако ключевое условие Банка России — все перечисленные инструменты должны исключать фактическую поставку валют. То есть, например, фьючерсы на криптовалюту будут исключительно расчетными.
Проект запуска экспериментального режима, где сделки с криптовалютами напрямую смогут совершать только отдельные категории инвесторов, пока еще находится на согласовании в правительстве.
#новости
Совет директоров Озон Фармацевтики рекомендовал выплатить за первый квартал дивиденды в размере 0,28 рубля на акцию. Почти столько же, сколько мы и ожидали.
Доходность выплаты — 0,54%. Последний день для покупки акций под дивиденды — 2 июля включительно.
#дивиденды
Высокие ставки привели к падению чистой прибыли Европлана
Но все не так плохо
Лизинговая компания отчиталась за первый квартал 2025 года.
📊 Что с результатами?
К существенному падению прибыли компании привели следующие факторы:
• сокращение лизингового портфеля;
• взлетевшие почти в девять раз отчисления в резервы.
При этом компания продемонстрировала уверенный рост чистого процентного дохода и значительное увеличение непроцентных доходов.
Чистая процентная маржа достигла рекордных 10,3%, обновив максимум за последние пять лет. Пока показатель держится существенно выше таргетированных на этот год компанией 8,6%.
Операционные издержки в первом квартале снизились, что позволило показать один из лучших по сектору уровней соотношения затрат и доходов в 25%.
💰 Что с дивидендами?
5 июня — последний день для покупки акций Европлана под финальные дивиденды за 2024 год (29 рублей на акцию с доходностью около 4,9%).
Что касается дивидендов за этот год, менеджмент давал ориентир по выплатам акционерам в размере 10,5 млрд рублей. Это означает, что акционеры могут получить 87,5 рубля на акцию в течение года, что даст им дивидендную доходность в 15%.
🎯 Что в итоге?
Аналитик Т-Инвестиций Егор Дахтлер умеренно позитивно оценивает результаты Европлана.
Падение лизингового портфеля ожидаемо в условиях сохраняющихся высоких ставок. О высоких ожидаемых отчислениях в резервы менеджмент сообщал ранее. Рост непроцентных доходов остается высоким. Особое внимание будет уделено взгляду менеджмента на рынок автомобилей в 2025–2026 гг.
Ранее мы придерживались рекомендации «держать» по акциям Европлана. Обновим финансовую модель и пересмотрим рекомендацию по бумагам лизинговой компании.
#отчет
📊 Как закрылась основная торговая сессия на российском рынке сегодня? Показываем в инфографике 👆
Лидеров и аутсайдеров, включая акции первого и второго эшелонов, можно найти тут 👇
📈 Взлеты
📉 Падения
Цитата дня
«Стабилизация инфляции на целевом уровне 4% в 2026 году требует проведения жесткой денежно-кредитной политики длительное время. Траектория ключевой ставки будет определяться скоростью снижения инфляции и инфляционных ожиданий, балансом рисков для достижения цели по инфляции в 2026 году», — отметили представители ЦБ.
💊 Озон Фармацевтика заплатит дивиденды за год по 26 копеек за акцию
Акционеры Озон Фармацевтики утвердили дивиденды за 2024 год в размере 0,26 рубля на акцию, что соответствует дивидендной доходности 0,5% на бумагу. Последний день для покупки акций под дивиденды — 4 июня включительно.
На выплату дивидендов будет направлено 285,62 млн рублей из чистой прибыли прошлого года 2,2 млрд рублей. Ранее компания уже выплачивала дивиденды по результатам третьего квартала 2024 года в размере 0,18 рубля на акцию.
Озон Фармацевтика вышла на IPO в октябре прошлого года. С тех пор акции OZPH прибавили более 38%.
#дивиденды
Мечел сокращает добычу угля
Угледобывающая компания опубликовала производственные итоги за первый квартал 2025 года.
📊 Что с результатами
Генеральный директор Мечела подчеркивает, что охлаждение спроса на коксующийся уголь в отчетном периоде привело к снижению цен на сырье к многолетним минимумам. Компании пришлось сокращать издержки на угледобывающих активах. В связи с этим упало производство угля. Тем не менее реализация концентрата коксующегося угля увеличилась на 14% квартал к кварталу.
👀 На что обратить внимание
О поддержке производителей угля высказывались вице-премьер РФ Александр Новак и министр финансов Антон Силуанов. Ранее Владимир Путин согласовал программу поддержки угольной отрасли, которую подготовило Минэнерго, однако детали этой инициативы пока неизвестны.
🎯 Что в итоге?
Аналитики Т-Инвестиций не видят причин для роста акций Мечела и не рекомендуют их покупать.
#отчет
Трамп может ввести санкции против РФ уже на этой неделе
Но это неточно
The Wall Street Journal сообщает, что президент США может ввести санкции против России уже на этой неделе. Все из-за разочарования Дональда Трампа в медленном темпе урегулирования конфликта на Украине. Издание со ссылкой на свои источники отмечает, что новые ограничения не затронут банковскую сферу и пока обсуждаются другие меры давления на Москву. Тем не менее, по информации WSJ, обсуждается и вариант отказа от срочного введения новых санкций против России.
Кроме того, по данным Financial Times, Евросоюз обсуждает снижение потолка цен на российскую нефть до $45 с нынешних $60 в рамках следующего потенциального пакета санкций. Такая мера может добавить негатива нефтяным компаниям и бюджету РФ, в котором заложены нефтегазовые доходы с учетом цены $60 за баррель.
На вчерашней торговой сессии индекс Московской биржи упал ниже 2 700 пунктов впервые с 9 апреля. Сегодня, на старте основных торгов, главный бенчмарк российских акций отскакивает, прибавляя около 0,7%, и торгуется выше 2 710 пунктов.
Геополитическая неопределенность бьет по ценам российских акций с конца апреля, что дает возможность купить бумаги хороших компаний по более низким ценам. Драйвером для российского рынка может стать решение ЦБ по ключевой ставке 6 июня. Главный экономист Т-Инвестиций Софья Донец предполагает, что регулятор снизит ставку на 1–2 процентных пункта.
Аналитики Т-Инвестиций рекомендуют покупать акции голубых фишек. Наши актуальные идеи 👇
• НОВАТЭК — рекомендация «покупать» с целевой ценой 1 620 рублей за бумагу;
• Яндекс — рекомендация «покупать» с целевой ценой 5 300 рублей за бумагу;
• Хэдхантер — рекомендация «покупать» с целевой ценой 4 400 рублей за бумагу;
• Лукойл — рекомендация «покупать» с целевой ценой 8 500 рублей за бумагу.
#новости
Утренний дайджест: снижение потолка цен на российскую нефть, судьба «Северного потока» в Германии
На что стоит обратить внимание сегодня, 27.05.2025
Компании
• Ренессанс Страхование: публикация финансовых результатов по МСФО за первый квартал 2025 года.
• Европлан: годовое общее собрание акционеров. На повестке вопрос выплаты финальных дивидендов за 2024 год. Ранее совет директоров компании рекомендовал дивиденды за прошлый год в размере 29 рублей на акцию.
• Россети Ленэнерго: заседание совета директоров. На повестке вопрос выплаты дивидендов за 2024 год.
• Евротранс: заседание совета директоров. На повестке вопрос выплаты дивидендов.
Валютные курсы (ЦБ РФ)
USD/RUB: 79,66 (-0,07%).
EUR/RUB: 90,46 (-0,06%).
CNY/RUB: 11,08 (+0,03%).
Товарно-сырьевой рынок (8:40)
Urals: 57,90 (-0,52%).
Brent: 63,69 (-0,75%).
Золото: 3 325,34 (-0,51%).
Газ: 3,290 (-1,32%).
Что еще
• Корректировка уровня потолка цен на российскую нефть, даже если она будет принята, не повлияет на динамику экспорта, заявил вице-премьер России Александр Новак. При этом Новак отметил, что введение подобных ограничений в целом негативно влияет на рынок нефти. Ранее Reuters сообщало, что на совещании министров финансов G7 Европейский союз предложил снизить цены на поставляемую морем российскую нефть до $50 за баррель. Сейчас действует ограничение цен на морской экспорт нефти из РФ на уровне $60 за баррель.
• В Минэкономразвития считают, что риски переохлаждения российской экономики возросли, и рассчитывают, что ЦБ РФ своевременно учет благоприятные данные по инфляции на заседаниях по ключевой ставке. Об этом заявил глава министерства Максим Решетников. Между тем инфляция с начала года (к 19 мая) составляет 3,27%, а годовой темп роста цен — 9,9%.
• Российские компании активно выходят на долговой рынок Китая. Причины — ограничение доступа к мировым рынкам капитала, а также дорогое рублевое финансирование. Лидером среди российских заемщиков в Китае остается Русал, разместивший в 2017 году облигации на 1,5 млрд юаней. В последние годы кредитные рейтинги от китайских агентств также получили Атомэнергопром, Ингосстрах, Россельхозбанк и РЖД. Кроме этого, сейчас Северсталь ведет переговоры о выпуске юаневых облигаций.
• Правительство Германии исходит из того, что трубопровод «Северный поток» компании Газпром вообще не будет запущен. Об этом заявил представитель кабмина ФРГ Штеффен Майер. Ранее Financial Times писала, что канцлер ФРГ Фридрих Мерц поддерживает возможные новые санкции Евросоюза против проекта «Северный поток», так как введение запрета на восстановление трубопроводов на европейском уровне позволит закрыть вопрос судьбы проекта в германской внутренней политике.
• Сооснователь IVA Technologies Николай Ивенев уходит с поста председателя совета директоров компании. При этом он полностью сохранит свою долю (22,3%) в компании и останется одним из ее крупнейших акционеров. Причина ухода — желание Ивенева сосредоточиться на новых проектах и личных инициативах, сообщили в пресс-службе IVA Technologies. Николай Ивенев был председателем совета директоров IVA Technologies с момента его формирования в 2022 году.
#новости
Доходность выше 25,5% на облигациях Балтийского лизинга
Для участия в размещении нужно от 10 тысяч рублей
Завершается сбор заявок на облигации одной из крупных российских лизинговых компаний.
Почему может быть интересно
• За прошлый год компания стала седьмой среди лизинговых компаний страны по объему нового бизнеса.
• В структуре обеспечения портфеля большую часть (59%) составляют высоколиквидные активы сектора автотранспорта.
• Кредитный рейтинг эмитента: 'ruАА-' от Эксперт РА и 'AA- (RU)' от АКРА.
• Риск: затяжная жесткая ДКП Банка России.
Параметры
• Ориентировочная ставка купона: до 23%.
• Из-за возможности реинвестирования купона доходность возрастает до 25,59% годовых (при купоне 23%).
• Ставка купона фиксированная.
• Выплаты: каждый месяц.
• Срок обращения: 3 года.
• Условиями выпуска предусмотрена амортизация.
• Минимальный размер участия: 10 тыс. руб.
• Срок сбора поручений: до 27 мая 15:00 мск.
Узнать детали и поучаствовать в размещении можно по ссылке.
Топ акций под дивиденды, которые можно получить этим летом
Великолепная пятерка от аналитиков Т-Инвестиций
В этом году на российском рынке прогнозируется рекордный объем дивидендных выплат — около 4,6 трлн рублей. Из этой суммы больше половины (60%) придется на сезон «весна-лето» — пик выплат придется на июнь и июль.
Вот наши фавориты на этот сезон. Эти компании не только выплатят большие дивиденды, но и, по нашему мнению, смогут достаточно быстро закрыть дивидендный гэп.👇
📌 Х5 Group
X5 Group окончательно переехала в Россию. Совет директоров ритейлера рекомендовал выплатить спецдивиденды в размере 648 рублей на акцию. Эта выплата станет первой после четырехлетнего перерыва. Дивидендная доходность сейчас составляет около 20%. Купить акции, чтобы получить дивиденды, нужно до 8 июля включительно.
Кроме того, мы ожидаем, что в этом году компания может сделать еще одну выплату — 512 рублей на акцию. Тогда суммарные дивиденды в 2025 году составят 1 160 рублей (доходность около 36%). До конца года мы видим потенциал роста бумаг X5 еще на 21% — до 3 850 рублей за акцию.
📌 Циан
Циан постепенно завершает процесс редомицилиации в Россию. Исходя из отчетности, аналитики Т-Инвестиций считают, что компания сможет выплатить спецдивиденды в размере 130 рублей на акцию (дивдоходность — более 25%). Упоминание о выплате есть в последней отчетности Циана, но пока компания не переехала окончательно, выплатить дивиденды она не может. Поэтому вопрос даты выплаты остается открытым.
К тому же акции CNRU, по нашему мнению, могут вырасти до 735 рублей на горизонте года (апсайд — 44%).
📌 Лукойл
Лукойл этим летом собирается заплатить акционерам финальные дивиденды за 2024 год 541 рубль на акцию, что дает дивдоходность около 8,2%. Купить бумаги, чтобы получить дивиденды, нужно до 2 июня включительно.
Мы считаем, что с учетом ожидаемых на горизонте 12 месяцев выплат дивидендная доходность акций Лукойла может вырасти до 16,4%. Сохраняем позитивный прогноз и видим хороший потенциал роста цен самих бумаг с апсайдом 32%.
📌 МТС
На прошлой неделе совет директоров телекоммуникационного гиганта рекомендовал выплатить дивиденды за 2024 год в размере 35 рублей на акцию, что дает доходность 16,3%. Купить акции, чтобы получить дивиденды, нужно до 6 июля включительно.
📌 Татнефть префы
Кроме Лукойла в нефтяном секторе мы выделяем также привилегированные бумаги Татнефти. Акционеры компании одобрили выплату 43,11 рубля на акцию, что дает дивдоходность 6,5%. Чтобы получить дивиденды, нужно купить бумаги до 30 мая включительно.
По нашим расчетам, общая годовая дивидендная доходность по префам Татнефти может быть 15%, а акции могут вырасти на 23% на горизонте года.
Подробный обзор по дивидендным акциям от наших аналитиков можно прочитать тут.
#дивиденды
☕️ Инвестутро: обсуждаем дивиденды в прямом эфире
Аудиострим с Ириной Ахмадуллиной начинается в 11:00 мск
Прошедшая неделя была богата на дивидендные новости, однако не все из них смогли порадовать рынок. Ведущая шоу «Деньги не спят» Ирина Ахмадуллина в ходе прямого эфира обсудит рекомендации компаний по выплатам, а также сделает свежий разбор российского рынка.
🔌 Как подключиться?
Послушать эфир можно по ссылке, подключайтесь! Также он доступен в Пульсе в разделе Эфиры, как в приложении, так и с десктопа. Записи сохраняются там же.
Слушайте #эфир Пульса!
Утренний дайджест: новые санкции США, прогнозы ключевой ставки ЦБ РФ
На что стоит обратить внимание сегодня, 26.05.2025
Компании
• РУСАЛ: внеочередное общее собрание акционеров. На повестке вопрос выплаты дивидендов за первый квартал 2025 года. Ранее совет директоров компании рекомендовал дивиденды не выплачивать.
• Юнипро: заседание совета директоров. На повестке вопрос выплаты дивидендов за 2024 год.
• CarMoney: заседание совета директоров. На повестке вопрос выплаты дивидендов за 2024 год.
• Фармсинтез: заседание совета директоров. На повестке вопрос выплаты дивидендов за 2024 год.
Валютные курсы (ЦБ РФ)
USD/RUB: 79,71 (-0,03%).
EUR/RUB: 90,52 (+0,35%).
CNY/RUB: 11,08 (+0,61%).
Товарно-сырьевой рынок (8:40)
Urals: 58,57 (-1,39%).
Brent: 64,41 (+0,11%).
Золото: 3 345,36 (-0,38%).
Газ: 3,217 (-0,51%).
Что еще
• США рассматривают возможность ужесточения санкций против России на фоне продолжающегося конфликта на Украине. Об этом заявил глава государства Дональд Трамп. Ранее, 20 мая, Трамп говорил, что пока не намерен вводить санкции против России, чтобы не мешать переговорному процессу.
• Согласно консенсус-прогнозу аналитиков, Банк России в следующую пятницу, 6 июня, примет решение сохранить текущую ставку на прежнем уровне — 21%. При этом регулятор продолжит смягчать риторику и, вероятно, появится сигнал о будущем снижении ставки, считают эксперты. По мнению главного экономиста Т-Инвестиций Софьи Донец, регулятор может снизить ставку на 1—2% уже на следующем заседании на фоне замедления инфляции, снижения инфляционных ожиданий, охлаждения кредитования, а также снижения напряженности на рынке труда.
• Президент США Дональд Трамп отложил введение 50-процентных пошлин для Евросоюза до 9 июля. Такое решение он принял после разговора с главой Еврокомиссии Урсулой фон дер Ляйен. По подсчетам Bloomberg, введение 50-процентных пошлин затронет торговлю товарами между США и ЕС на сумму $321 млрд, снизит американский ВВП почти на 0,6% и повысит цены более чем на 0,3%. Ранее, в пятницу, европейские рынки продемонстрировали заметное снижение на фоне заявлений Трампа о введении пошлин для ЕС.
• Банк России рассматривает возможность смягчения требований к резервированию по банковским кредитам для лизинговых компаний, которые сегодня составляют до 50% от суммы займа. Это решение может стать значимым фактором оживления отрасли, где банковские кредиты формируют 60—70% фондирования, считают эксперты. Между тем Европлан — единственная лизинговая компания, представленная на российском рынке акций.
• СПБ Биржа рассматривает возможность запуска внебиржевых торгов заблокированными иностранными бумагами, хранящимися в ее депозитарии. Ранее аналогичный механизм запустила Мосбиржа.
• Совет директоров Совкомбанка рекомендовал выплатить дивиденды за 2024 год в два этапа. На первом планируется выплатить 0,35 рубля на акцию (дивдоходность около 2,3%) — 10% от чистой прибыли по МСФО за 2024 год. Вторую выплату планируется осуществить после первого полугодия 2025 года. Точную дату и размер дивиденда в банке не называют. В пятницу бумаги не показали явной динамики на фоне новостей о дивидендах, однако сегодня акции Совкомбанка снижаются примерно на 2,5%.
#новости
Запускаем новый розыгрыш и объявляем результаты
Мы подвели итоги очередного розыгрыша с бустами, победителей определили с помощью рандомайзера. Список никнеймов мы опубликовали в сторис и уже связались с победителями.
Получить акции просто так можно будет и на следующей неделе. Все юридические тонкости описаны тут.
Все просто:
1. Делитесь бустами по этой ссылке.
2. Нужно обязательно подписаться на наш телеграм-канал, если еще этого не сделали.
3. На следующей неделе ждите результатов розыгрыша, с победителями мы свяжемся и начислим им призы.
4. Отзывать бусты не стоит: розыгрыши будут продолжаться!
📊 Итоги недели на российском рынке показываем в инфографике 👆
Лидеров и аутсайдеров дня, включая акции первого и второго эшелонов, можно найти тут 👇
📈 Взлеты
📉 Падения
Цифра дня
260 млрд рублей составили взносы в российские негосударственные пенсионные фонды (НПФ) в 2024 году, сообщает ТАСС. За год объем вложений в НПФ увеличился на 80%.
Эксперты считают, что основным фактором роста стала программа долгосрочных сбережений. В рамках этой программы взносы составили 101,6 млрд рублей.
Финальные дивиденды Евротранса могут принести инвесторам более 11%
Совет директоров компании рекомендовал выплатить по результатам 2024 года дивиденды в размере 14,19 рубля на акцию. Дивдоходность — около 11,4%.
Купить акции, чтобы получить дивиденды, нужно до 16 июля включительно. Собрание акционеров назначено на 27 июня.
В январе компания-владелец сети АЗС Трасса выплатила 6,48 рубля дивидендов за третий квартал 2024-го. До этого выплаты составили по 4,32 рубля и 2,5 рубля на акцию за первые два квартала прошлого года. Совокупный дивиденд за 2024 год может составить 27,49 рубля (общая дивдоходность — около 22%).
#дивиденды
Выиграть в 23 конкурсах? Легко 😎
В Пульсе сейчас проходит масштабный конкурсный флешмоб, который мы запустили вместе с эмитентами. Пользователи пишут посты о своих отношениях с компаниями из их портфелей и выкладывают фото 📸
🎁 Фишка в количестве призов: их дарим не только мы, но и компании, о которых рассказывают участники. Всего к конкурсу присоединились 22 эмитента, и у каждого есть подарки для авторов постов: кто-то наградит одного автора лучшего поста, а кто-то выберет десять победителей.
👀 При этом один человек может выиграть все 23 приза! Чтобы принять участие во всех конкурсах, надо написать отдельный пост о каждом эмитенте и соблюсти условия, о которых эмитенты рассказали у себя в блогах.
Призов так много, что для перечисления понадобилось пять постов!
1️⃣ Здесь мы рассказали о наших собственных призах и правилах.
2️⃣ В этом посте собрали призы от X5, ВТБ, ММК, Астры и Магнита.
3️⃣ В этом посте — призы от Делимобиля, Инарктики, Мосбиржи, Ренессанс Страхования и сети клиник Мать и дитя.
4️⃣ В этом посте — призы от Сбера, Северстали, Европлана, Softline, Эталона и Черкизово.
5️⃣ В этом посте — призы от МТС, Ozon, МГКЛ, Займера, SFI и Промомеда.
А теперь вперед — за призами 🚀
💊 Озон Фарма увеличила выручку на 45%
Сколько дивидендов может заплатить компания за первый квартал?
Фармацевтическая компания Озон Фарма опубликовала сильные финансовые и операционные итоги за первый квартал 2025 года.
📊 Что с результатами?
Компания ускорила рост выручки до 45% г/г, что более чем в два раза превышает динамику рынка. Такого результата удалось добиться за счет роста реализованных упаковок на 11% и увеличения их средней стоимости на 31%. Значительное увеличение цены реализации стало возможным из-за повышения доли более дорогих препаратов в структуре продаж и общей индексации цен.
Скорректированная EBITDA группы показала опережающий рост, что позволило нарастить рентабельность на 3,6 п.п. — до 36,4%. Ключевыми факторами роста маржинальности выступили увеличение валовой прибыли и более выгодные условия прямых контрактов с производителями закупочных материалов.
Чистая прибыль группы показала более скромный рост по сравнению с EBITDA, а рентабельность по ней снизилась на 1,9 п.п. — до 14,5%. Всему виной увеличение финансовых расходов на фоне высоких рыночных ставок в экономике. Также на показатель повлияла консолидация активов группы Мабскейл, которые не учитывались в первом квартале прошлого года.
👀 Что будет дальше?
Менеджмент подтвердил цель по росту выручки в 2025 году не менее чем на 25%. Однако руководство обратило внимание на то, что мы можем увидеть замедление темпов роста выручки во втором квартале за счет эффекта более высокой базы.
💰 Что с дивидендами?
На этой неделе акционеры утвердили выплату финальных дивидендов за прошлый год — 0,26 рубля за акцию. Доходность — 0,53%. Купить бумаги, чтобы получить выплаты, нужно до 4 июня включительно.
Сегодня компания проводит заседание совета директоров, где обсудит еще и дивиденды за первый квартал 2025-го года. Учитывая уровень долговой нагрузки (1,1x по показателю Чистый долг/EBITDA), Озон Фармацевтика может заплатить не менее 25% чистой прибыли.
По оценке аналитика Т-Инвестиций Александра Самуйлова, инвесторы могут ожидать рекомендацию выплатить около 27 копеек на акцию, что соответствует дивидендной доходности 0,5%.
#отчет
Утренний дайджест: причины укрепления рубля, новые рекорды Газпрома на локальном рынке облигаций
На что стоит обратить внимание сегодня, 28.05.2025
Компании
• Европлан: публикация финансовых результатов по МСФО за первый квартал 2025 года.
• Henderson: публикация операционных результатов за апрель 2025 года.
• Интер РАО: годовое общее собрание акционеров. На повестке вопрос выплаты дивидендов за 2024 год. Ранее совет директоров компании рекомендовал дивиденды за прошлый год в размере 0,3537565169 рубля на акцию.
• Novabev Group: годовое общее собрание акционеров. На повестке вопрос выплаты финальных дивидендов за 2024 год. Ранее совет директоров компании рекомендовал дивиденды за прошлый год в размере 25 рублей на акцию.
• Озон Фармацевтика: заседание совета директоров. На повестке вопрос выплаты дивидендов за первый квартал 2025 года. Также возможна публикация финансовых результатов по МСФО за первый квартал 2025 года.
• Совкомфлот: заседание совета директоров. На повестке вопрос выплаты дивидендов за первый квартал 2025 года.
Валютные курсы (ЦБ РФ)
USD/RUB: 79,62 (-0,05%).
EUR/RUB: 90,90 (+0,48%).
CNY/RUB: 11,10 (+0,19%).
Товарно-сырьевой рынок (8:40)
Urals: 57,87 (+0,21%).
Brent: 63,78 (+0,44%).
Золото: 3 306,26 (+0,17%).
Газ: 3,761 (+10,68%).
Что еще
• По данным Банка России, значительное укрепление рубля с начала 2025 года к основным мировым валютам произошло по ряду причин. Среди них: проведение жесткой денежно-кредитной политики в РФ, низкая сезонная активность импортеров в первом квартале, ожидания геополитической деэскалации, уменьшение задержек с получением выручки за экспорт, а также сокращение внутреннего спроса на автомобильном рынке. При этом факторы поддержки рубля, связанные с денежно-кредитной политикой, будут сохраняться, пока сохраняется текущая степень ее жесткости, а действие других факторов может постепенно ослабевать, отметил регулятор.
• Газпром разместил рекордный по объему в этом году выпуск долларовых облигаций — на $400 млн. Размещение прошло по ставке купона 7,25% и сроком обращения четыре года. Между тем с начала года на локальном рынке облигаций в долларах и евро Газпром привлек крупнейший объем среди других эмитентов, разместив три выпуска суммарным объемом $1,15 млрд на срок более трех лет.
• По итогам апреля Гонконг нарастил импорт российского золота в 28 раз год к году — с $13 млн до $367,2 млн. В результате Россия стала девятым основным источником золота для Гонконга. В целом Гонконг в апреле приобрел золото на максимальные с августа 2013 года $11,3 млрд. При этом главным покупателем золота в стране был Китай.
• В январе — марте 2025 года поставки российского чугуна в Евросоюз выросли в 3,5 раза год к году, до 697 тысяч тонн, почти полностью исчерпав установленную на год квоту в 700 тысяч тонн. При этом львиная доля экспортного объема пришлась на Италию — 524,6 тысячи тонн.
• Сегодня в 19:00 мск Росстат опубликует данные по недельной инфляции в России. За период с 13 по 19 мая 2025 года рост цен в стране составил 0,07% после 0,06% неделей ранее. С начала года инфляция достигла 3,27%, а в годовом выражении замедлилась до 9,9%.
#новости
⚡️Т-Инфляция выросла из-за цен на продукты
Продолжаем публиковать значения Т-Инфляции на основе покупок наших клиентов
💡Какова инфляция за неделю
По данным Т-Банка, индекс цен на потребительские товары за прошедшую неделю вырос на 0,17% после 0,48% неделей ранее (показатель уточнен по полным данным). Росстат, в свою очередь, в минувшую среду сообщал о росте цен на 0,07% (после роста на 0,06% неделей ранее).
📖 Что это значит
Главный экономист Т-Инвестиций Софья Донец обращает внимание, что после повышенного роста начала месяца инфляция постепенно нормализуется, однако ее темпы остаются выше сезонной нормы. Такая динамика по-прежнему определяется более высоким ростом цен на продовольствие, на которые в меньшей степени влияет курсовая динамика, но в большей степени ситуация с урожаем и поставками.
❓ Как считаются показатели Т-Инфляции
Мы объединяем свои данные по транзакциям с данным кассовых чеков. Обрабатываем базу с использованием языковых моделей. По фактическим данным определяем общую потребительскую корзину наших клиентов и считаем изменение индекса цен: средний рост цены по каждой категории товаров умножается на вес товара в корзине. Данные Т-Банка учитывают фактические цены покупок, включая влияние скидок и акций, что делает их несколько более волатильными, чем данные Росстата. В то же время данные Т-Банка отражают реальное влияние инфляции на потребителей.
__
Свежие новости и аналитика фондового рынка
Инвестируем в Яндекс через Каталитик Пипл
На прошлой неделе мы объявили о создании совместного предприятия с Интерросом — Каталитик Пипл — чтобы инвестировать в высокотехнологичные проекты.
Сегодня объявляем о новой инвестиции — получаем 9,95% Яндекса.
Выгодная инвестиция для 🏦:
✨не используем собственный капитал группы, а эффективная цена приобретения — ниже текущей рыночной стоимости за счет размера доли, профиля и структуры финансирования.
✨долгосрочный позитивный эффект с точки зрения дальнейшего роста капитализации пакета акций Яндекса, а также с учетом возможных будущих взаимодействий компаний-лидеров.
«Т-Технологии имеют давний успешный опыт реализации совместных проектов с компанией Яндекс. Мы видим большой взаимный потенциал, в частности в развитии образовательных проектов, научных исследованиях, развитии больших языковых моделей и решений в области повышения безопасности. Все возможные проекты компаний должны быть построены на принципах взаимной выгоды и ценности, которую они могут принести пользователям, партнерам и акционерам обеих компаний»Читать полностью…
Президент Т-Технологий Станислав Близнюк
Башнефть выплатит акционерам дивиденды более 147 рублей на акцию
Совет директоров нефтяной компании рекомендовал акционерам выплату 147,31 рубля на акцию в виде дивидендов. Размер выплаты одинаковый для обыкновенных и привилегированных акций. Дивдоходность — около 8% и 12% соответственно.
Последний день для покупки акций под дивиденды — 11 июля включительно. Голосование акционеров назначено на 30 июня.
По мнению аналитиков Т-Инвестиций, обычные акции Башнефти не выглядят привлекательно из-за низкого уровня ликвидности. Префы же можно рассмотреть в качестве источника дивидендов. Подробный обзор компании можно прочитать здесь 👈
#дивиденды
🖥 Группа Астра выплатит еще одни дивиденды за 2024 год
Совет директоров IT-компании рекомендовал акционерам направить на выплату финальных дивидендов за 2024 год 3,1475 рубля на акцию. Дивдоходность — около 0,84%.
Последний день для покупки бумаг под дивиденды — 9 июля включительно. Собрание акционеров компании, где должны будут утвердить дивиденды, назначено на 27 июня.
Ранее Группа Астра уже дважды выплачивала дивиденды за 2024 год: за первый квартал — 7,89 рубля на акцию, за девять месяцев — 2,644669 рубля на акцию.
Аналитики Т-Инвестиций придерживаются рекомендации «держать» по бумагам компании, учитывая текущее положение Группы Астра на российском IT-рынке и риск возвращения иностранных компаний в РФ. Наш таргет — 480 рублей за акцию.
#дивиденды
📊 Как закрылась основная торговая сессия на российском рынке сегодня? Показываем в инфографике 👆
Лидеров и аутсайдеров, включая акции первого и второго эшелонов, можно найти тут 👇
📈 Взлеты
📉 Падения
Цитата дня
Владимир Путин заявил, что надо жестко отвечать зарубежным компаниями, которые продолжают работать в России без разрешений. В этом контексте упоминались IT-сервисы Microsoft и Zoom.
«Надо их душить. Согласен полностью. Говорю без всякого стеснения, потому что они нас пытаются душить, надо отвечать им взаимностью. Мы никого не выгоняли, никому не мешали, мы предоставляли максимально благоприятные условия для работы у нас, на нашем рынке. А они пытаются нас душить – нужно отвечать им взаимностью, зеркально действовать», — сказал президент России на встрече с предпринимателями.
Газпром нефть выплатит дивиденды более 27 рублей на акцию
Совет директоров российской нефтяной компании рекомендовал акционерам направить на выплату финальных дивидендов за 2024 год 27,21 рубля на акцию. Дивдоходность — 5,3%. В моменте акции SIBN росли более чем на 2,5%.
Последний день для покупки бумаг под дивиденды — 7 июля включительно. Собрание акционеров компании, где должны будут утвердить выплаты, назначено на 25 июня.
Ранее Газпром нефть уже выплачивала дивиденды за первое полугодие 2024 года — 51,96 рубля на акцию.
На прошлой неделе компания отчиталась за первый квартал 2025 года. Учитывая последние результаты, сложившиеся для компании обстоятельства с точки зрения ограничений и конъюнктуры на нефтяном рынке, аналитики Т-Инвестиций не рекомендуют покупать акции Газпром нефти.
#дивиденды
🖥 Диасофт определился с дивидендами за первый квартал
Совет директоров российского разработчика программного обеспечения рекомендовал акционерам направить на выплату дивидендов за первый квартал 2025 года 80 рублей на акцию. Дивдоходность — около 2,6%.
Последний день для покупки бумаг под дивиденды — 7 июля включительно. Собрание акционеров компании, где должны будут утвердить дивиденды, назначено на 27 июня.
Диасофт делится с акционерами прибылью на ежеквартальной основе. Суммарно за 2024 год компания выплатила 171,9 рубля на акцию.
#дивиденды
🐟 Финальный улов дивидендов за 2024 год в акциях Инарктики
Совет директоров российского производителя аквакультурного лосося рекомендовал акционерам направить на выплату дивидендов за четвертый квартал 2024 года 10 рублей на акцию. Дивдоходность — 1,6%.
Последний день для покупки бумаг под дивиденды — 4 июля включительно. Собрание акционеров компании, где должны будут утвердить дивиденды, назначено на 26 июня.
Ранее Инарктика трижды выплачивала дивиденды за прошлый год: за первый и второй кварталы — по 10 рублей на акцию, за третий квартал — 20 рублей на акцию. Аналитики Т-Инвестиций сохраняют нейтральный взгляд на акции компании.
Акции Инарктики
#дивиденды
Дайджест недели: дивидендов нет, рубль крепчает, цены растут
Собрали самые интересные и полезные посты, которые выходили в нашем канале на этой рабочей неделе.
• Главными новостями на рынке на этой недели стали решения компаний по дивидендам. Пожалуй, основной интригой было решение Газпрома. Компания с октября 2022 года не платит дивиденды. И в этом году средства на выплаты все же были, но дивидендов в этом году инвесторы не увидят — слишком много у компании долгов и амбициозных планов.
• Аналогичные Газпрому решения приняли НЛМК, Норникель, Магнит, Хэдхантер, Лента.
• Но были и те, кто решил поделиться с инвесторами: Т-Технологии, МТС, Сургутнефтегаз, Софтлайн.
• Рубль продолжает укрепление, впервые за два года доллар оказался ниже 80 рублей. Подробно объяснили причины и дали свой прогноз до конца года. Спойлер — 95-100.
• После майских праздников подросли показатели Т-Инфляции — индекса цен на основе покупок клиентов Т-Банка. Впрочем, видится тренд на замедление.
• А еще в Т запустили программу долгосрочных сбережений — можно получить дополнительно к инвестициям до 360 000 рублей от государства. Тут все подробности.
• Совкомфлот выпустил первый отчет после введения санкций. Мы проанализировали бумагу и еще — сняли, посвященный компании, новый выпуск «Едем разбираться».
• Также отчеты выпускали Газпром Нефть, Мосбиржа, МТС и МТС Банк, ЦИАН, Промомед, Абрау-Дюрсо, Софтлайн.
• Напоминаем: в нашем телеграм-канале проходит розыгрыш, в рамках которого мы раздаем акции подписчикам. Участвуйте, зарабатывайте и выигрывайте!
🛢 Экспортеры нефти узнали себе цену: на что повлияло нефтяное эмбарго
Чем примечателен энергетический кризис 1973 года? Появилось новое «оружие» — нефтяные цены. В карточках разбираемся, как эмбарго изменило нефтяной рынок и открыло эпоху ближневосточной роскоши ☝️
👉 Уже прочли карточки? Нам есть что добавить: исламский банкинг развивается и в России!
⚡️ Подробно о принципах исламского банкинга, этичных банковских и инвестиционных инструментах читайте в новом курсе «Исламские финансы: как управлять деньгами этично» от Академии.
Инвестируйте не только грамотно, но и халяльно 🙌
#академияинвестиций
⏰⏰⏰⏰⏰
Подключайтесь к прямому эфиру на нашем канале «Деньги не спят»!
В свежем выпуске Василий Олейник и Ирина Ахмадуллина обсудят аномальное укрепление рубля, застой на российском рынке и что может его взбодрить. Разберут новые резкие повороты в политике Трампа и их влияние на весь мир. Поговорят про обрушение долгового рынка Америки и последствия для экономики. Также поделятся мнением о перспективе геополитической разрядки.
Есть вопросы по отдельным акциям? Задавайте в чате трансляций и обязательно подписывайтесь на канал, на котором смотрите выпуск.
Вещаем на двух площадках — YouTube и Rutube. Эфир также будет доступен на VK.
🖥 Positive Hack Days в прямом эфире в Пульсе!
На фестивале по кибербезопасности Positive Technologies традиционно проводит отдельный трек для инвесторов. Его можно посмотреть в прямом эфире в Пульсе!
Топ-менеджеры обсудят с экспертами, стоит ли инвестировать в российский технологический сектор, какие компании могут быть флагманами на рынке. Также Positive Technologies расскажет, как она развивает свои технологии и экспертизу.
Подключайтесь к видеотрансляции. Старт в 18:00 мск.
#эфир
