16408
Блог частного инвестора с научным подходом. к.т.н., инженер Связь со мной: @kuzmichev_oleg Профиль в Пульсе: https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Kuzmichev_Oleg/?utm_source=share
0% позитива по Газпрому, сверхцены на газ могут и из турецкого потока уйти после 27 года (по плану ЕС)
"РОССИЯ ОТКАЗАЛАСЬ ОТ ИДЕИ ТУРЕЦКОГО ПРОХОДА НА ЕВРОПЕЙСКИЙ ГАЗОВЫЙ РЫНОК — BBG"
Останется Китай, с которым торговаться то еще удовольствие.
Надеюсь до Силы Азии (трубопровод в Индию/Пакистан) не додумаются, а то опять триллионы в трубах закопают. Может лучше азотные удобрения начать производить?)
А чего все грустные такие? Даже шлаки типа ТГК-14, Мечелы и Самолеты начали рост 🚀
Хотя в воскресенье некоторые шортить умудрялись
Наверно дивидендную подпитку уже начали отыгрывать, один ЛУКОЙЛ 70 млрд руб российским акционерам закинет под снижение ставочки в пятницу
Сегодня был очередной хороший день👍
Надеюсь никто не продавал на выходных
Через 6 минут начнем
Трансляция на ВК тут: https://vkvideo.ru/video-228865952_456239045
Динамика за недельку не такая и плохая, если не брать торги выходного дня и Русагро с Башнефтью!)
Урожай пошёл 👍
Ударим собственными грядками по инфляции
Вот это Игорь Иванович выдал базу
"Банк России принимает самостоятельные решения по определению курса национальной валюты, принимая во внимание, прежде всего, реалии финансовой системы. Формирование курса, таким образом, не учитывает экономические условия деятельности Компании, что создает дополнительные издержки при расчете налогооблагаемой базы, конверсии валют, занижает стоимость нефти в рублях и так далее"
Год назад почти 400 млрд руб заработали за 1-й квартал :(
Похоже переоценка валютной дебиторки скомпенсировала переоценку валютного долга
Морганы вошли в стан Тунева, Блумберга и Кузьмичева
"JPMorgan ожидает, что ЦБ РФ снизит ставку на 1% на заседании 6 июня"
Снижение ставки неизбежно вместе с сжатием пружины и иксами 🚀
Один вопрос к Газпрому - нахрена в текущей ситуации наращивать капзатраты темпами +30% г/г
В общем этот вопрос подходит ко многим компаниям с долговой ямой по текущей ставке ЦБ РФ
Или потом как угольщики бегать с протянутой рукой с просьбой повышения цен на газ для населения 4 раза в год на 10% каждый раз?)
Мечел опять пытаются спасти, ведь то, что мертво - умереть не может
ТАСС: УГОЛЬНЫЕ КОМПАНИИ, ИСПЫТЫВАЮЩИЕ СЕРЬЕЗНУЮ ДОЛГОВУЮ НАГРУЗКУ, ПОЛУЧАТ ВОЗМОЖНОСТЬ РЕСТРУКТУРИЗИРОВАТЬ КРЕДИТНЫЕ ДОЛГИ - КАБМИН РФ
МОЛНИЯ
Но дивов не будет + может порт Ванино уже продадут нормальному собственнику
ТАСС: ПЛАН ФИНАНСОВОГО ОЗДОРОВЛЕНИЯ УГОЛЬНОЙ ОТРАСЛИ РФ ПРЕДУСМАТРИВАЕТ ПОМОЩЬ АКЦИОНЕРОВ, А ТАКЖЕ ОГРАНИЧЕНИЯ НА ВЫПЛАТУ ДИВИДЕНДОВ - КАБМИН
МОЛНИЯ
Лезть в эти активы могут только настоящие магии рынка, причём хз с какой позицией сейчас - лонг или шорт. Зевакам типа меня лучше просто наблюдать
Внезапно оказалось, что бизнес всеинструментов убыточный и опер прибыль сжалась в два раза
Зато на IPO как пели сладко 😊
Компания все ещё стоит 40 млрд рублей, а размещались при оценке в 100 млрд руб
ДОРОГО
Кстати, по Моссбыту у МОЭСК в апреле +6% г/г в потреблении Э/Э
Нормально жжете электричество, москвичи и подмосквичи 👍
За 2 недели Картоха подешевела и снизила прирост цен г/г с 170% до 137%
Так победим, осталось еще снизить цены на Лук и Капусту
Всем инвесторам срочно переключиться на яйца, рис, куру и морковь с бананами. Желательно в Магните.
НЕ ОНИ, А МЫ СНИЗИМ ИНФЛЯЦИЮ ДЛЯ СНИЖЕНИЯ КЛЮЧЕВОЙ СТАВКИ ЦБ РФ В ИЮНЕ
Если ваше настроение зависит от цвета в этих прямоугольниках - у меня для вас плохие новости
Но позеленело!)
Знаменитые гости биржевого казино спрашивают - что с МКБ? Санация, отзыв лицензии или возможность сделать иксы за пару месяцев?
Сам пока без мнения, не погружен внутрь финансов этого банка
Кто что думает или знает?
Инвестиции на фондовом рынке - это не только ежегодная прибыль и богатство, бывают и убытки (даже по итогам года). У меня это было в 18 и 22 году например (и наверно будет в 25, но не все еще потеряно).
Если кто не в курсе - прошлые убытки на рынке можно зачесть в будущих периодах (снизить налоговую БАЗУ). Или внутри одного года от разных брокеров.
Самому разобраться сложно - есть хорошие ребята из НДФЛки. Простыми словами рассказывают про налоги на инвестиции и готовы предоставить необходимую поддержку
Вот пример, кейса, где инвестор вовремя вспомнил, что налоги можно не только платить но и возвращать — /channel/nalogi_tradera/272
Да и канал в целом интересный по налогам на бирже, рекомендасьон!
Главный приколдез тут, как и всегда - в гравитации ставки + вычитание текущего дивиденда и подсчет фордвардного
16,9% ДД будет через год 👍 Ключевая ставка может помочь переоценить актив
Правда осенние риски не забываем (про возможную заморозку тарифов по просьбе нефтяников)
Минфин конечно денег и нервов подъел у инвесторов знатно, но крепкие свое получат)
Ютубная версия похерилась из-за вылета OBS (чет раньше не вылетал, интересно как починить на линуксе))
Наслаждаемся убыточным ВК!)
https://vkvideo.ru/video-228865952_456239045
00:00:00 Введение
00:01:08 Новости и
00:24:10 Обсуждение текущих событий на рынке
00:27:04 Вопросы о валютных облигациях и компании "Инарктика"
00:30:31 Вопросы о покупке акций при высокой ставке ЦБ
00:34:36 Глобальная идея в электросетевых компаниях
00:38:55 Транспортный сектор и дивиденды
00:40:53 Ритейл
00:42:36 Вопросы о Сбер и металлургах
00:45:46 Вопросы о дивидендах
00:50:25 Интер РАО и дивидендная доходность
00:52:24 Норникель и его перспективы
00:55:34 Обсуждение ЮГК
00:58:31 Депозиты и кубышка Сургутнефтегаза
01:02:09 Влияние бюджетного правила на курс доллара
01:04:50 Шадрин ворвался в чат
Спасибо @MarketPENA за заставку 🤝
Традиционный эфир с итогами сегодня в 21:00 делаем, политику и геополитику не обсуждаем
Вопросы, предложения в комментарии 👇
Это динамика активов за месяц (май)
Эх, я держал как лучшие акции по динамике в мае (МОЭСК, Транснефть, НМТП), так и худшие (Магнит и Русагро). Сбалансировал так сказать!)
Даже интересно, что долговые ямы типа мечела/сомнительный Газпром и убитый санкциями Совкомфлот оказались лучше.
Но считать цыплят будет по итогам года.
Конкурс на халявные билеты смартлаба закончился, так что если я вам не написал в личку - значит вы не выиграли 😢
Если что билеты можно ещё купить https://conf.smart-lab.ru/
Они конечно дорого стоят (но с июня будет ещё дороже) + можно получить скидон 20% промокод НЕФТЕБАЗА
Увидимся на Смартлабике 👍
По Транснефти все нормально, ждем дивиденд за 2024 год и такой же за 2025 год пока рисуется
Что лучше под снижение ключевой ставки ЦБ РФ - акции транснефти или длинные ОФЗ вопрос дискуссионный
Ценой на российские акции правят сейчас 2 вещи - геополитика и ключевая ставка ЦБ РФ.
Если первый фактор анализировать практически невозможно, то со вторым - есть куча интересных индикаторов (SAAR инфляция, индикаторы рынка труда, рост корп кредитов и внешнеэкономическая деятельность страны)
Тут аналитики БРК /channel/capital_mkts/1151 профессионально расписали все по фактам, хотя и не ждут 6 июня снижения ставки с 21%
А я с Виктором Туневым и Исаковым из Блумберга жду снижения до 19%, посмотрим кто будет прав!))
На канале еще отчетики интересно разбирают тезисно, так что дружественный рекомендасьон на подписку 🤝
Там у Газпрома 450 млрд руб прибыли из 660 млрд руб из-за курсовых (рубль укрепился), так что не обольщайтесь
Читать полностью…
Транснефть 1300 руб, видимо дивиденд всё таки был "нормальный" рекомендован, иначе бы уже залили после вчерашнего
Небось с отчётом по МСФО за 1-й квартал опубликуют - там правда будет бумажный убыток, который может испугать долгосрочных инвесторов (тех самых, которые взяли акцию на неделю под дивиденд)
Пока все скорр прибыль посчитают.. 😁
Интересно с какой ценой отсекаться под дивиденд будем.
Как день меняет ночь, так и красный цвет в табличке меняет зеленый
Как же мы все разбогатели с начала года в долларах, даже если лось почти каждый день говорит "добрый вечер"
Хорошо отработали на фоне снижения объема передачи э/э
Когда-нибудь 11 млрд руб чистой прибыли в квартал не будет стоить 58 млрд рублей капитализации - но не сегодня (тут правда есть нюанс, что 2 и 3 кв всегда хуже у сетей)
Народ активно обсуждает передачу доли Агро Белогорье правительству
Размер доли неясен конечно, вообще компания могла бы коммуникацию с рынком какую-то и провести, пока бенефициары в СИЗО сидят (надеюсь их отпустят конечно)
Вообще вспоминаются слова Галицкого про "социальную ответственность бизнеса", газмясы в колхозе до добра не доведут
Социалкой должны заниматься чиновники на налоги все-же, либо конечные собственники на СВОИ деньги
Поглядим, чем закончится кино (там еще и предправления и бенефициара ТГК-14 арестовали вроде)
Традиционный конспект эфира с Максимом Орловским на РБК - https://www.youtube.com/watch?v=Ay_OqZsxfLg
👉 Оптимизм вернулся в ОФЗ, многие думают, что ставку снизят до 19% на ближайшем заседании
👉 Нельзя доверять всем вещам, которые пишет ЦБ о будущем
👉 Прогнозы у аналитиков всегда следуют за ценой, поэтому Максим не прогнозирует курс валюты) Лучше идти по течению
👉 Интересные ОФЗ - от 5 до 8 лет. Может ставка уйти на 15-16%, а длинные ОФЗ останутся там же
👉 Любая ставка на что-то одно - это большой риск, особенно с левереджом. Лучше держать всего по чуть-чуть))
Пришел директор Софтлайна, я не понял зачем)
👉 Максим сказал, что инвесторы нифига не понимают, что делает Софтлайн и что дает рост выручки (прибыль то падает)
👉 Максим спрашивает почему сильно растет Гудвилл, Софтлайн начал рассказывать про то, как космические корабли бороздят лазерные просторы
👉 Максим спросил - сколько ждете Ебитды от лазеров (на которые потратили 6 млрд рублей). Представитель Софтлайна не ответил))
👉 Максим сказал про параметры Байбека: "Хотели узнать, не узнали")) На лице Максима все понятно, что делать с Софтлайном)
Пришел Кирилл Чуйко из БКС
👉 Говорит, что рынок акций сейчас неинтересен т.к. недешев
👉 Надо сидеть в фиксированных ОФЗ и депозитах. Если хочешь рискнуть - надо сидеть в длинных ОФЗ
👉 Держат Евротранс, ЛУКОЙЛ, Сбер, х5, Яндекс, ОЗОН (в фонде каком-то). Хорошая компания в виде голубых фишек в виде Евротранса!)
👉 Максим спросил БКС за "Мечел"!) Внезапно, он уже неинтересен, как и все металлурги (когда все уже подешевело?))
👉 БКС говорит, что за Мечел они не топили и вообще это не их супер идея была. Максим сказал, что в "наше время главное вовремя смыться")
👉 Дивиденды в ВТБ это "верю не верю" (с) Максим
👉 Дивиденды это хорошо, но политика продолжает доминировать (С) Максим
Спасибо за внимание!
ЧИНОВНИКИ ОБСУЖДАЮТ ИНДЕКСАЦИЮ ЦЕН НА ГАЗ НА 10% ДВАЖДЫ В ГОД - СПЭ - ИФ
А чего не трижды в год? Газ в баксах уже дороже чем в США )
остановитесь, ваши убытки жирных неэффективных котов в газпроме - это ваши проблемы, а не инфляции