16408
Блог частного инвестора с научным подходом. к.т.н., инженер Связь со мной: @kuzmichev_oleg Профиль в Пульсе: https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Kuzmichev_Oleg/?utm_source=share
Транснефть почти 1300 и опять почти +5%
Возможно Кит Келлог сделал лонгшорт позу т.к. вместо танкеров российская нефть теперь будет течь только по трубам!
Еще и заварушка намечается на Ближнем Востоке + Трамп с пошлинами должен выйти в каком-то там саду
Российскому инвестору живется веселее, чем телезрителю передачи Вести по первому каналу
Там американцы новые СДН санкции подвезли (в целом ничего серьезного) https://ofac.treasury.gov/recent-actions/20250402
Но важный нюанс - из СДН санкций убрали Ротенберг К.Ю. (я так понял жена Бориса Ротенберга)
Переговорный процесс идет!)
Продолжаю следить в полглаза за энергогенерацией, сегодня вышел МСФОшный отчет по ТГК-14 (эмитент сильно прибавил в капитализации после нового собственника через механизм LBO)
В целом в 2024 году неплохо поработали, учитывая слабоватое 1-е полугодие (70% чистой прибыли или 1,1 млрд руб заработали за второе полугодие)
Капекс мощнейший (с учетом капитала и капитализации), при этом платят 100% от чистой прибыли на дивиденды
ДД 15% за 2024 год видимо выйдет и 10% ДД за второе полугодие 2024 года (если будет выплата 100% чистой прибыли)
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1136277/
Капитализация компании 11,5 млрд рублей при годовой прибыли в 1,76 млрд рублей (P/E ~6,5).
Торгуешь по брокеру или по Балчуг капиталу?
"ПУТИН РАЗРЕШИЛ "БАЛЧУГ КАПИТАЛУ" ВЫКУПИТЬ ПРИНАДЛЕЖАЩИЕ GOLDMAN SACHS АКЦИИ РЯДА РОССИЙСКИХ КОМПАНИЙ И ПРОДАТЬ ИХ - УКАЗ"
Ранее 31 января разрешили купить портфель Голдманов на 2 млрд баксов /channel/kuzmlab/9244
Не такими способами мы ждали ослабления рубля конечно))
" акции «Газпрома», «Роснефти», «Сургутнефтегаза», «Интер РАО», «Ростелекома», НОВАТЭКа, НЛМК, «Татнефти» и ЛУКОЙЛа." могут быть под небольшим давлением, хотя скорее всего уже продали в рынок, а новость "после" )
"Стали известны подробности обвинения, предъявленного основателю «Русагро» Вадиму Мошковичу — Коммерсантъ
По версии следственного департамента МВД, при покупке холдинга «Солнечные продукты» фигуранты убедили его основателя Владислава Бурова продать 85% акций в обмен на инвестиции, которые не последовали. Ущерб превысил 30 млрд руб. Защита настаивает, что в деле идет речь исключительно о коммерческом споре."
Инвестиции не последовали значит, тут конечно нюансы есть - ведь при покупке 85% акций могла "всплыть" и реальная ситуация в компании-полубанкроте
Ну хоть оценка ущерба понятна - было 1 млрд рублей, теперь 30 млрд рублей. За бизнес, который генерировал убытки с капиталом в 240 млн рублей!)
Продолжаем наблюдение
Ахахаха
еще по 60 руб хотят допродать акции при цене в 47 руб на рынке
Совсем за дураков держат?)
На фоне роста ипотечной ставки и изменения курса $ россияне по рассрочке скупают объекты в ОАЭ.
Рассрочка беспроцентная, дается на срок от 2 до 8 лет с первым взносом в 10% от стоимости.
Например, можно взять квартиру у моря с террасой и бассейном, чтобы жить или сдавать в аренду. Доход здесь в валюте и не облагается налогом.
Подписывайтесь на самый большой канал о рынке недвижимости Эмиратов от аналитика Андрея Негинского (он на фото) и скачивайте в закрепе каталог из 20 таких проектов с описанием и ценами.
Что по русагро за движ-париж?
Знающие люди закупаются или отскок "дохлой кошки"?)
В марте заработать было непросто (динамика за месяц)
Транснефть молодцом
Впереди день дурака и апрель 👍
Тинькофф Инвестиции, СберИнвестор, БКС мир инвестиций, Альфа-инвестиции - всё это приложения для выхода на фондовую биржу. Но грамотного обучающего контента, как покупать активы (без цели заработать на вас), увы, вы там не найдёте.
Чтобы основательно подготовиться, вооружиться правильной информацией, рекомендуем канал коллег @tradersgroup. Здесь вы найдете подборку лучших видео на тему трейдинга и инвестиций. Более подробно погрузиться в тему можно на YouTube-канале (более 155 тыс. подписчиков).
#promo
Самый страшный график с китайской таможни, который все пропустили - китайцы нихрена не наращивают импорт нефти (в тч и из России, но график мировой для масштаба)
ОПЕК+ и все ждали рост потребления нефти в Китае, а за первые 2 месяца 2025 года импорт упал на 5,1% г/г (а до этого упал в 2024 году к 2023 году)
В общем все BYDанулись походу или денег нет на бензин!)
Вся надежда на Индию и остальной ЮВА, у которых правда денег неособо, но мопеды и машины они любят.
Записи тут
Убыточный ВК: https://vkvideo.ru/video-228865952_456239029
Запретный ютуб: https://youtu.be/9afPz20bkcs
Таймкоды яндекс опять начал делать (спасибо ему)
00:00:00 Введение и новости
00:15:07 Табличка
00:21:24 Отыграть рост золота через Мосгорломбард
00:25:06 Планки
00:29:29 Опять покупать золотодобытчиков
00:34:18 Обсуждение Лукойла
00:39:21 IPO и схемы
00:41:54 База по Русагро и делу Мошковича
00:50:24 Дивидендные ожидания в Транснефти
00:55:30 Обзор акций нефтегазовых компаний
00:56:25 Влияние искусственного интеллекта на компании
01:02:04 Оценка компаний
01:04:35 Вопросы по акциям Магнита
Традиционный эфир с итогами сегодня в 21:00 чтобы нормально поторговать на следующей неделе
Нормализация рынка (падение после мироралли), арест Мошковича, Транснефть, нефть. Что ещё обсудим?)
Вопросы, предложения в комментарии 👇
Нормально поторговали на выходных Газпромом 😁
Торги 24/7 с такими ограничениями выглядят так себе, бирже надо подкрутить что-то
В сети активизируется секта свидетелей "яжеговорил перемирия не будет", но есть одна проблема
вы не увидите их личных портфелей, доходности за много лет т.к. они в секте "яжеговорил"
Мир затягивается, горячий flow из LQDT в дальние ОФЗ и скупки всего и вся ушел - время справедливых переоценок, вода дырочку найдет, так и стоимость актива справедливую цену тоже, но со временем (тем более див сезон впереди)
Нужно не заглядывать в терминал годик))
А американец весёлый тип, почему российская нефть стала незаконной?) законная нефть или незаконная уже решает США?)
"России и Украине необходимо прийти к соглашению, поскольку «ни одна сторона не получит всего, чего хочет», заявил спецпосланник президента США Кит Келлог.
«Вы говорите о российских суверенных активах, это $300 млрд. Можно было бы заняться ими. Посмотрите на теневой флот: это флот, который перевозит большую часть незаконной нефти, транспортируемой по всему миру, 70% из нее идет через Балтику. Но на самом деле можно прекратить [работу флота]»
Келлог отметил, что Трамп сделал нечто похожее с Северной Кореей в свой первый президентский срок, когда «остановил северокорейский уголь, идущий в Китай».
Не перестаю восхищаться китайцами и их захватом сложных, технологичных рынков (есть чему поучиться)
За 20 лет с нуля забрали себе 40% танкерного рынка (в плане строительства)
Хорватия, Турция, да даже Япония уже на отшибе эволюции, даже корейцев подвинули (хотя у них этот процесс меганалажен, но они видимо ушли в СПГ танкеры больше)
Есть чему поучиться, а России с ОСК тут тоже неособо что-то видно :(
Я конечно может неправильно мыслю, но на мой взгляд все эти форточки с акциями нерезов (которые готовы продать их за 0) должны закрываться в ФНБ, а не в балчуг капиталы
понятно, что тут размер небольшой, но кто знает сколько таких голдманов и сколько таких балчугов))
Богатеть нужно вместе со своей державой, а не за ее счет
Держателям акций через Спб биржу и всяких финексов вдвойне обиднее сейчас
От любви до ненависти к акциям Магнит один шаг. Или пару постов магов рынка!)
Вообще самое прикольное на рынке это неопределенность и дивидендные интриги - Транснефть, Магнит и еще парочка акций могут как дать жару, так и дать убытку
Поглядим-с
Какие-то ведь безумцы и по 8000 рублей покупали!)
Посмотрел свежее интервью с Элвисом (спасибо Ярославу) https://vk.com/video-17555738_456244767:
👉 Самые невероятные события могут произойти, как и сценарий с жесткими санкциями (тогда будет обесценение рубля)
👉 Инвестор может занять две позиции (лонг валюты и лонг российских акций)
👉 Лично у Элвиса пока не было желания закупать валюту, верит в хороший сценарий
👉 Мало людей игнорирует шум и держит акции до 20 апреля или до встречи Трампа-Путина
👉 Почувствовал в Х5 "популярность" среди инвесторов и закрыл акции по 3700 + инвесторы не обратили внимание на довольно таки слабый отчет за 4-й квартал
👉 Замедление инфляции будет негативным для ритейлеров (не сможет перекладывать издержки на потребителя)
👉 Элвис купил Магнит!) Стоит дешево по мультипликаторам, хотя и качество бизнеса хуже, ждем дивиденды!
👉 Спекулятивно купил Газпром под новости, чтобы продать к отчету по МСФО - но уже потерял (вместо фиксации убытка, докупил акции в понедельник!), готов сидеть до отчета в конце апреля и терпеть убытки
👉 Продолжаю держать НОВАТЭК (но немного продал в последнее время), частью переговоров с американцами является переговоры по Арктике (часть санкций могут снять). Бенефециар мирного соглашения, подходит для долгосрочного инвестора, хотя формально не выглядит дешевым
👉 Покупал Русагро в евроклире, сидел довольный и не продал по 230 (в тч из-за налога), готов был держать компанию до налоговой льготы
👉 Инвесторы не понимали бизнес до "печального события", т.к. идет консолидация НМЖК и Агро Белогорье, даже докупал по 182 рубля, но потом все продал по 169 (из-за риска, что компанию разберут на части)
👉 Транснефть не держит - такие лайт идеи неинтересны в данный момент (валютные облигации лучше)
👉 ВТБ интересная ставка на мирное соглашение + 26-й год для банков может выглядеть очень интересно. Подходит только для смелых инвесторов. Банк может стоить 1 годовую прибыль 2026 года, но это все может сложиться как карточный домик))
👉 Пока идея держать финансовый сектор актуальна, но с учетом оговорки, что возможна девальвация и банкротство закредитованных заемщиков
👉 Валютные облигации - выглядит интересно, особенно если вам нужна защита (от плохого сценария). Сам не держит и верит в оптимистичный сценарий
Вчера был день дурака, (все же читали каламбуры типа вас удалили из канала в телеграме), а сегодня продолжение и день пошлин США
Посмотрим, что будет с ценами на мировое сырье, тут ещё и сенаторы США дали прогноз по пошлинам на российскую нефть в 500% 😁
Торговые войны в самом разгаре, а что будет - никто не понимает пока
Микрософт
Нанософт
Дальше что придумают? IPO Пикософта?)
Вообще желание IT компаний быстро-быстро выйти на IPO на российском рынке говорит о том, что они начали подозревать, что "баснословных оценок и денег там нет в будущем". Для успеха нужен условный Павел и Николай Дуров, а не ВК, к сожалению.
А доверять "ресерчу" стратегипартнерс про рынок до 2030 года (где за деньги рисуют любую цифру) не стоит - достаточно посмотреть аналогичные "ресерчи" от В1 и прочих про мега рост делимобилей с самокатами с 21 года, там все мимо и от балды
Утром на РБК влетел с двух ног: нефть, транснефть и что-то было еще. Чот времени всегда мало))
Записи тут:
Убыточный ВК: https://vkvideo.ru/video-210986399_456242957
Запретный Ютуб: https://youtu.be/rvhkQCKp1OE
Судя по утреннему открытию, геополитический сентимент инвесторов в РФ снова "Трамп наш слоняра"?
Иногда суета и новостной поток не даёт заработать на большом движении, будет ли оно - узнаем 20 апреля видимо, ждать уже недолго осталось.
Инвесторы разглядели отчет Транснефти, а ведь кто-то продавал на "Трампе" из-за пошлин в выходные
Объемчики нормально выросли после "налогового сюрприза" от Минфина, но пока тот ценник еще не пробили
К прошлому дивиденду стоили 1400, хотя кого интересует сейчас див доходность и E/P, все стали геополитическими экспертами до следующего мироралли
Газпром вышел на пик по экспорту газа в Китай (~0,9 млрд $) по силе Сибири.
9-месячный лаг в цене на нефть пока благоволит, но ключевой момент в том, что в 2024 году были еще +0,5 млрд $ от экспорта через Украину (но ГИС Суджа уже разбомблена)
Кто-то верит в "распил" северных потоков вместе с американцами, но пока в газпроме лучшее действие "давай посмотрим"
Через 10 минут начинаем, в реальности все еще более красное (выходные торги пока не беру т.к. посмотрим на понедельник)
Трансляция на убыточном ВК тут - https://vkvideo.ru/video-228865952_456239029
🤔 Кто виноват? Что делать? Как надежно сберечь и приумножить деньги? — три главных вопроса русского человека.
Если с первыми двумя сложно, то на последний ответ дает агентство курортной недвижимости Oazis Estate. Вложения в бетон работают не только как сберегательный актив,
но и круглогодично приносит доход, регулярно поднимаясь в цене. Особенно, если этот бетон на берегу моря.
🏆 Oazis Estate входит в топ-5 агентств Сочи и Крыма, и имеет доступ ко всем эксклюзивам от застройщиков юга. Там и закрытые старты продаж, и пресейлы, и просто скидки.
Обесценение на 32 ярда считаем в див базу в Транснефти?
По распоряжению вроде не должны учитывать, тогда с консенсусом интерфакса чет не сходится!)
158-180 рублей короче где-то див, но как всегда - верим в лучшее, а готовимся к худшему)
Давайте поиграем в игру "очевидное-невероятное"
Представим, что есть некий циклический актив под названием "Угольные продукты", актив просто перерабатывает уголь в угольное масло в Мнимой области Мнимой страны
Актив был создан полностью на заемные деньги, взятые в Росугольбанке за счет льготных ставок
Внезапно цикл идет против собственника, цены на угольное масло бурят дно (а сырье нет) и продаются фактически дешевле себестоимости
Компания дефакто банкрот, отрицательный капитал, даже по льготным процентам не может платить. И тут приходит компания Русуголь и покупает её через долг в Росугольбанке (с рассрочкой на 20 лет), покупает дёшево конечно, но это лучше чем жечь гос деньги и брать проблемный актив на передержку
Через 2,5 года цикл разворачивается, угольное масло начинает приносить деньги + сделано расширение мощностей и улучшение бизнес модели
А через 7 лет подают в суд и говорят, что актив отжали и вообще должны собственнику "Угольные продукты" миллиарды сантиков
Всё персонажи вымышлены, а совпадения случайны!)