СОЛОДИН LIVE

12 February 2025 16:39

❓Как вам картинка с официальной пресс конференции президента США? 😀

С одной стороны friendly, но с другой - есть же протокол 🤷‍♂️ Ребёнок ему пальцы засовывал в рот и уши во время доклада по коррупции в США 🤣🤷‍♂️

СОЛОДИН LIVE

12 February 2025 14:59

#технологии #ИИ

Показалось полезным интервью про ИИ и как повлиял DeepSeek на эту отрасль?

👉 Нам инвесторам может быть полезным разобраться в этом:

https://youtu.be/js3zkxK337g?si=BjQ33p256SQls4vA

СОЛОДИН LIVE

10 February 2025 13:17

#earnings

Важные корпоративные отчёты на этой неделе

СОЛОДИН LIVE

09 February 2025 15:16

#еженедельник #waveweek

Сегодня на широкую аудиторию проведу свой традиционный еженедельный обзор по основным финансовым активам - S&P500, ММВБ, золото, нефть, биткоин, TLT и другие.

✅ БУДЕТ МИНИМУМ 3 ИДЕИ НА ПОКУПКУ ПРЯМО СЕЙЧАС

Ну и отвечу на ваши вопросы.

НАЧАЛО В 18-00 МСК
📌 ССЫЛКА НА ЭФИР

СОЛОДИН LIVE

07 February 2025 15:33

🇺🇸 #макро #США

👆 Потихоньку растёт доля ипотек со ставкой более 6% - это может негативно повлиять на покупательскую способность населения.

👉 При ставке 6% и выше растёт ежемесячная нагрузка по ипотеке. А значит, у заёмщиков остаётся меньше «свободных» денег на другие покупки и сбережения.

👉 Многие семьи, взявшие ипотеку по низким ставкам (ниже 4-5%), не будут заинтересованы в рефинансировании при росте ставок — им не имеет смысла «перекрывать» старый долг новым, более дорогим. В результате пропадает часть движущей силы рынка (обычно волны рефинансирования подстёгивают банковскую сферу и строй-компании), а заёмщикам, у которых ставка всё же подросла (например, с плавающей ставкой), придётся снижать другие расходы.

Исторические примеры:

В начале 80-х в США был период «борьбы с инфляцией» - глава ФРС Пол Волкер сильно поднял ставки (они доходили до двухзначных значений). Ипотеки стали крайне дорогими, число сделок на рынке недвижимости резко сократилось, что повлекло за собой рецессию 1981–1982 годов.

В середине 2000-х в США был расцвет «дешёвых» ипотек (низкие процентные ставки, широкая доступность кредитов), который подстегнул рынок недвижимости. Когда ФРС начала постепенно повышать ставки, стоимость обслуживания долга по ипотекам (особенно с плавающей ставкой) резко взлетела. Многие семьи столкнулись с резким ростом ежемесячных платежей, что подорвало их платёжеспособность и в итоге сыграло свою роль в ипотечном кризисе 2007–2008 годов.

🤷‍♂️ В общем, рост доли ипотек со ставкой выше 6% — тревожный «звоночек» для покупательской способности в средне- и долгосрочной перспективе...

СОЛОДИН LIVE

06 February 2025 19:58

#юмор

Ну и немного юмора актуального под конец дня. Хорош работать ))

СОЛОДИН LIVE

06 February 2025 19:29

#рынки #SPX

👆 Кстати об индексе S&P500. Текущий мега-рост "Великолепной 7-ки", куда входят акции крупнейших техно-гигантов - превзошёл по своему масштабу все предыдущие мании на рынке!

👆 Предыдущие "рекорды" обычно содержали примерно 10-ти-кратный рост, тогда как Mag7 выросли в 30 раз за последние 10 лет!

❓ Оправдает ли ИИ исторически высокие ожидания? 👇

СОЛОДИН LIVE

06 February 2025 19:11

#макро #золото #gold

👆 Драйвером долгосрочного бычьего рынка в золоте стала диверсификация резервов центральных банков - ГЛОБАЛЬНЫЕ РЕЗЕРВНЫЕ ОТЧИСЛЕНИЯ В ЗОЛОТО УДВОИЛИСЬ ЗА ПОСЛЕДНИЕ 10 ЛЕТ!

👉 Это, вероятно, будет постоянной тенденцией, учитывая опасения по поводу фискальной устойчивости США и геополитики (риск санкций).

СОЛОДИН LIVE

05 February 2025 17:06

#PYPL

🔴 PayPal вчера опубликовал хороший отчёт, но, несмотря на сильные показатели, инвесторы не были в восторге. Вчера упали в пределах -12%.

✅ Результаты:

— Выручка: $31,797 млн – рост на 7% по сравнению с 2023 годом, чему способствовал рост общего объёма платежей.

— Операционная прибыль: $5,325 млн – увеличение на 6% благодаря росту выручки, опережающему рост операционных расходов.

— Чистая прибыль: $4,147 млн – снижение на 2% из-за уменьшения прочих доходов (расходов), в основном вызванного чистыми убытками по стратегическим инвестициям.

— Чистая прибыль на акцию: $3,99 – рост на 4% по сравнению с 2023 годом.

⚡️ Что с бизнесом?

— Рост транзакционных доходов: увеличение на $2 млрд (на 7%) благодаря сильным показателям Braintree, основного сегмента PayPal и Venmo, где Braintree внёс вклад около $1,3 млрд.

— Географическое распределение: около 37% общего объёма платежей было совершено за пределами США, с активным участием Европы и Азиатско-Тихоокеанского региона.

— Объём транзакций и активных аккаунтов: обработано 26,3 млрд платёжных транзакций (+5%), количество активных аккаунтов выросло до 434 млн (+2%).

— Новые продукты: расширение предложений "купи сейчас – плати потом" в США, Великобритании, Франции, Германии и Японии через бренд Paidy, без начисления процентов и штрафов за просрочку в большинстве регионов.

💪 Стратегические инициативы:

Совет директоров одобрил программу выкупа акций на дополнительные $15 млрд, что свидетельствует о продолжении политики возврата капитала акционерам.

🤷‍♂️ ПОЧЕМУ УПАЛ?

🔴 Инвесторы ожидали, что сегмент брендированных транзакций (branded transactions), являющийся высокомаржинальным, вырастет примерно на 7–8%, но компания отчиталась о росте всего на 6%. Это несоответствие ожиданий и фактических показателей стало одним из главных факторов падения акций.

🔴 В четвёртом квартале операционная маржа снизилась на 34 базисных пункта до 18%, что вызвало опасения у инвесторов относительно дальнейшей динамики прибыльности бизнеса.

🔴 Перед публикацией отчёта акции PayPal уже выросли примерно на 12%, в то время как индекс S&P500 прибавил всего около 3%. Это могло подтолкнуть часть инвесторов зафиксировать прибыль, что также способствовало снижению котировок.

❓ Ну что, я держу, а Вы? 👇

СОЛОДИН LIVE

05 February 2025 11:19

#MNST

👆 Monster Beverage Corporation (тикер MNST) — один из лидеров мирового рынка энергетических напитков, известный прежде всего благодаря брендам Monster Energy, Reign, Bang и другим.

За последние кварталы Monster Beverage столкнулась с рядом вызовов. Например, в третьем квартале 2024 года компания сообщила о чистых продажах примерно в 1,88 млрд долларов, что оказалось немного ниже консенсус-прогноза (около 1,91 млрд долларов), а прибыль на акцию составила 40 центов против ожидаемых 43 центов.

🔴 Эти результаты спровоцировали снижение акций (от максимума снижение уже в пределах 22%).

👉 Важной особенностью компании является долгосрочное партнёрство с такими гигантами, как Coca-Cola, что позволяет ей эффективно распределять продукцию на мировых рынках. Например, в Европе Monster значительно укрепил свои позиции благодаря сотрудничеству с Coca-Cola Europacific Partners.

👉 Основными конкурентами остаются Red Bull, PepsiCo и другие игроки на рынке напитков. Например, в некоторых регионах, как в Испании, Monster смог опередить Red Bull по доле рынка, но борьба остаётся ожесточённой, особенно в сегменте HoReCa (отели, рестораны, кафе).

❓ Предлагаю совместный ресерч - стоит ли её подбирать на просадке или нет? Просьба приводить конкретные доводы "ЗА" и "ПРОТИВ". 👇

СОЛОДИН LIVE

03 February 2025 20:38

🇺🇸 #макро #США #Трамп

Ну что - пошумел сегодня Дональд? 😂 На рынке возникла большая волатильность, но в целом огромного обвала пока не случилось.

Сделал небольшой репортаж по данной теме у себя в блоге:

📌 ЧИТАТЬ СТАТЬЮ (свободный доступ)

СОЛОДИН LIVE

03 February 2025 14:59

#ETH #крипта

👆 Ну вот -37% за 2 дня эфириум пролетел - ну и как в этом барахле держать серьёзные капиталы? 🤷‍♂️

❓ А если настоящий стресс - с депрессией, гражданскими волнениями и прочее? Сложится на 99%? 🤷‍♂️

Что думаете по этому поводу? 👇

СОЛОДИН LIVE

03 February 2025 12:17

#макро #США

Мировые рынки лихорадит после неожиданного решения Трампа

⚡️Мировые индексы ощутимо снизились в ответ на решение администрации Трампа ввести пошлины на товары из Мексики и Канады, а также установить дополнительную пошлину в размере 10% на импорт из Китая.

👉 Решение Белого дома продолжить агрессивную торговую войну застало инвесторов врасплох, поскольку многие ожидали, что Белый дом будет использовать угрозы пошлин только в качестве инструмента для переговоров.

🔴 Экономисты предупреждают, что торговая война рискует повысить инфляцию и замедлить рост как в США, так и во всем мире. Трамп признал в воскресенье, что для американских потребителей могут возникнуть некоторые проблемы, но сказал, что это «того стоит».

🔴 Вот некоторые рыночные реакции на текущий момент:

📍Фьючерсы на высокотехнологичный индекс Nasdaq-100 упали почти на 2%, а фьючерсы на промышленные акции S&P 500 и Dow упали примерно на 1,5%.

📍Акции автопроизводителей GM (- 6,5%) и Ford (-4%) оказались среди крупнейших проигравших на предпродажных торгах. Отрасль считается особенно уязвимой к тарифам, поскольку Мексика и Канада играют важную роль в цепочках поставок многих компаний.

📍Цены на нефть подскочили: фьючерсы на американскую сырую нефть подскочили более чем на 2% и торговались около $74 за баррель.

📍Доллар укрепился: индекс доллара вырос на 0,7%. Канадский доллар, евро и мексиканский песо сильно пострадали.

📍«Шкала страха» Уолл-стрит подскочила: индекс волатильности VIX взлетел более чем на 20%.

📍Глобальные индексы упали: немецкий DAX упал почти на 2%. В Азии индексы Тайваня упали на 3,5% , тогда как бенчмарки в Токио и Сеуле потеряли более 2,5%.

📍Биткоин упал примерно до $95 000. Хотя администрация Трампа, как многие считают, поддерживает отрасль, криптовалюты уязвимы при любых рыночных потрясениях.

СОЛОДИН LIVE

01 February 2025 22:05

🇦🇷 #макро #Аргентина

Решил тут покопаться в результатах работы Хавьера Милея на посту президента Аргентины )))

Много шума вокруг этого - новый гений, шоковая терапия... Ну читаем, чо )

📌 ЧИТАТЬ СТАТЬЮ (свободный доступ)

СОЛОДИН LIVE

31 January 2025 12:41

#ПрямойЭфир #ИнвестГРОГ

Конечно же сегодня несколько слов скажу о китайском DeepSeek, который обвалил в начале неделе рынки на 1 трлн$ ))

❓Насколько это событие угрожает сектору полупроводников США?

❓Сможет ли Китай обогнать США в гонке за лидерство в индустрии ИИ?

❓Насколько мы приблизились к созданию базового ИИ (AGI)?

Ну и отвечу на вопросу - разберём много тикеров как всегда в прямом эфире. Выберу самые оригинальные из комментариев ваших👇

❗️Без любимого напитка на грог не приходить! 😜

Начало в 20-00 мск:
👉🥃 ССЫЛКА НА ГРОГ

СОЛОДИН LIVE

12 February 2025 15:37

🇺🇸 #макро #сша

Американские рынки падают после выхода данных по инфляции

⚡️Первые данные по инфляции за 2025 год ошеломили инвесторов.

👉 Индекс потребительских цен вырос на 3% в январе по сравнению с прошлым годом, что является ускорением по сравнению с декабрём. Рост оказался больше, чем ожидали аналитики. Эта тенденция, вероятно, снизит перспективы снижения процентной ставки ФРС, считают инвесторы. Индекс доллара и доходность казначейских облигаций выросли после публикации данных по ИПЦ, в то время как фьючерсы на акции снизились.

👉 Январский индекс потребительских цен часто отражает большие корректировки цен, сделанные предприятиями в начале года. Поэтому сегодняшний отчёт знаменует собой важную проверку для Федеральной резервной системы в её борьбе за сдерживание инфляции.

👉 Кроме того, председатель ФРС Джером Пауэлл, сегодня выступит со вторым днём ​​показаний на Капитолийском холме. Вчера он сказал сенаторам, что ФРС не нужно торопиться со снижением ставок, поскольку экономика чувствует себя хорошо.

Между тем, на рынке сегодня:

🔴 Фьючерсы на акции S&P 500, Nasdaq-100 и Dow снизились примерно на 1% и более после публикации индекса потребительских цен.

🔴 Доходность казначейских облигаций подскочила выше 4,6%. Доходность 10-летних облигаций растёт уже четыре торговых дня подряд.

🔴 Трейдеры снизили прогноз на снижение ставки ФРС.

❓ Ну что, всё таки стагфляция? 🤔👇

СОЛОДИН LIVE

11 February 2025 11:50

🇷🇺 #Россия

🤷‍♂️ За полгода Россия спрятала от глобальной сети 70% своей ИТ-инфраструктуры

👉 До 15 октября 2024 года в России насчитывалось около 920000 интернет-доступных устройств: маршрутизаторов, почтовых серверов, VPN, веб-панелей, балансировщиков нагрузки и видеосистем. Однако за одну ночь их число резко упало почти вдвое...

👉 В 2025 году в России осталось лишь около 270000 публично видимых устройств.

👉 Для сравнения, в США сейчас насчитывается почти 7 миллионов публично доступных интернет-устройств. В Южной Корее и Бразилии их около 2,1 миллиона, в Германии — 1,8 миллиона, а в Китае — 1,2 миллиона.

Данные 👉ТУТ

❓ Господа айтишники, ваш выход 😀 Объясните нам в комментариях что происходит? 🤷‍♂️ Защита от кибератак? "Суверенный интернет"? 🤔👇

СОЛОДИН LIVE

09 February 2025 19:34

🇺🇸 #макро #США

Обратное репо (RRP) — один из инструментов Федрезерва для управления краткосрочной ликвидностью и процентными ставками на рынке.

Я тут смотрю некоторые паблики, где на мой взгляд высказываются неточные комментарии - мол всё, RRP схлопнулся, нам всем капут! 🤷‍♂️ Поэтому решил дать свой комментарий по данной теме. Но учтите, что я не "всемирно признанный эксперт в макро" и могу ошибиться в трактовке - пишите в комментариях если посчитаете мои высказывания неверными.

👆Итак, когда объёмы RRP резко возрастают, это обычно сигнализирует о высокой потребности финансовых институтов (прежде всего денежных рынков и банков) держать «излишки» денежных средств на ночь у ФРС под фиксированный процент.

👆 Когда же показатель «проваливается» вниз (как на графике — почти «обнуляется»), это может говорить о том, что "лишних денег" в системе стало меньше.

🤔 И одни это воспринимают как кризис ликвидности - по факту лишних денег стало меньше же 🤷‍♂️ Но с другой стороны - они куда то пошли - значит где-то есть доходность? Значит где-то им лучше, чем в безрисковой ставке? 🤷‍♂️

Например, деньги могут перетекать из RRP в казначейские векселя (T-Bills) или другие «короткие» инструменты с привлекательной доходностью.

❓ КАК ЭТО ВЛИЯЕТ НА ФОНДОВЫЙ РЫНОК?

✅ Если банки и фонды не держат деньги в RRP, это значит, что эта ликвидность потенциально может пойти на покупку акций, облигаций или других активов. При прочих равных это может подстегнуть цены на акции, потому что появляется дополнительный покупательский спрос.

✅ Когда ставки в RRP невысокие и объём там снижается, это может привести к тому, что денежные рынки станут активнее искать доходность в других инструментах. Если ФРС не жёстко “закручивает гайки” (не повышает ставку по федеральным фондам), то в краткосрочном периоде стоимость заимствования может немного облегчиться.

✅ Высокие объёмы RRP характерны для периодов, когда Федрезерв активно «засасывает» ликвидность с рынка (например, после программ количественного смягчения), либо когда участникам рынка некуда эффективно пристроить кэш, и они предпочитают «припарковать» деньги под небольшой но гарантированный процент.

Давайте приведу пример из истории. После кризисной ситуации весной 2020 ФРС залила рынок ликвидностью. Однако в какой-то момент (в 2021–2022 годах) мы увидели рост использования RRP до рекордных величин — потому что у банков и фондов оказалось слишком много «свободных» денег, которые они не могли эффективно вложить в более доходные инструменты.

👆 Даже на графике видно, что перед резким падением рынка в 2022 году RRP рос - а не сокращался 🤷‍♂️ Получается сокращение - это скорее позитивный сигнал, который говорит о восстановлении инвестиционного процесса в системе.

❓ Специалисты в макро есть в чате? Дайте свою точку зрения - я с интересом почитаю 👇

СОЛОДИН LIVE

08 February 2025 17:55

#технологии

⚡️ Британские учёные совершили прорыв в области квантовых вычислений.

В стенах Оксфордского университета физикам удалось объединить два квантовых процессора в единую вычислительную систему.

Научный коллектив реализовал первый в мире пример распределённых квантовых вычислений, используя фотонный сетевой интерфейс.

Учёные решили одну из ключевых проблем квантовых компьютеров — проблему масштабирования.

Для практического применения квантовым компьютерам требуются миллионы кубитов, однако размещение такого количества процессоров в одном устройстве технически невозможно из-за огромных габаритов получаемой системы.

Новый подход предполагает объединение небольших квантовых устройств в единую сеть для распределённых вычислений. Теоретически количество процессоров в такой сети не ограничено.

Архитектура основана на модулях, каждый из которых содержит небольшое число захваченных ионных кубитов — носителей квантовой информации атомного масштаба.

Модули соединяются оптоволоконными кабелями и используют для передачи данных фотоны вместо электрических сигналов.

Источник

СОЛОДИН LIVE

07 February 2025 12:46

🇨🇳 #Китай #BABA

Благодаря «прорыву» DeepSeek затраты на запуск моделей ИИ могут значительно снизиться, что может дать возможность для компании Alibaba использовать ИИ для стимулирования своих облачных сервисов и бизнеса электронной коммерции.

👉 Отраслевой эксперт доктор Макс Ли сообщил, что Huawei добились быстрого прогресса в разработке чипов GPU, и что экономически эффективный подход DeepSeek в некоторой степени снизил зависимость моделей ИИ от высокопроизводительных GPU. Это может дать возможность китайским компаниям, таким как AliBABA, развивать ИИ даже в условиях ограниченных поставок высокопроизводительных чипов.

👉 Alibaba продолжает доминировать на китайском рынке электронной коммерции с Taobao и Tmall. Её бизнес облачных сервисов также является крупнейшим в стране. Однако, она нацелена на глобальную экспансию, чтобы конкурировать с такими компаниями, как Microsoft Azure и Amazon AWS. Если получится предложить рынку сопоставимый по качеству продукт, но по более низкой цене - мировое масштабирование будет сложно остановить, так как это облачный сервис 🤷‍♂️

👉 Китайский технологический гигант считает, что использование искусственного интеллекта может помочь ускорить стратегию расширения, при этом основными целями являются Юго-Восточная Азия и Европа.

👉 В последние дни компания представила свою новую модель  Qwen 2.5-Max, которая по заявлению разработчиков демонстрирует значительные преимущества перед конкурентами, такими как китайская DeepSeek-V3, а также американские модели вроде GPT-4o и решения от Meta (Llama‑3.1‑405B).

Новая модель Qwen 2.5-Max построена на современных архитектурных решениях. Среди её ключевых возможностей:

✅ Компания утверждает, что Qwen 2.5‑Max превосходит конкурентов в ряде специализированных тестов.

✅ В одном из тестовых запусков модель показала способность запускать и переключать приложения на ПК и мобильных устройствах, что открывает новые горизонты для автоматизации бизнес-процессов.

✅ Некоторые версии модели выпускаются под открытой лицензией, что позволяет бизнесу и разработчикам интегрировать её возможности в собственные продукты, снижая затраты на разработку и адаптацию инновационных технологий.

❓ Ну что, походу появился триггер для роста, как считаете? 🤔👇

СОЛОДИН LIVE

06 February 2025 19:43

#INTC

👆 Тем временем, внимательно следим за Intel - как говорят шахматисты: "Партия вошла в эндшпиль!"

👉 Intel подтвердила свой план по запуску своего узла Panther Lake во второй половине 2025 года - своего первого узла 18A!!!

👉 Это потенциально выведет её вперёд по сравнению с Taiwan Semiconductor, которая все ещё находится на своём 2 нм - техпроцессе.

❓ Технари, ваше мнение? Получится у синеньких? Или опять в лужу сядут? 😂👇

СОЛОДИН LIVE

06 February 2025 19:19

#рынки #золото #gold

👆Мы видим, что золото бежит быстрее индекса золотодобытчиков, который уступает индексу S&P500 (а золото сейчас примерно равно по скорости роста индексу S&P500).

❓ И тут на ум приходит мысль - а может купить золотодобытчиков?

🤔 Возможно в этом и есть смысл, но я его не вижу - на графике чётко видно, что динамика акций золотодобытчиков явно исторически уступает динамике самого золота 🤷‍♂️ Да, возможно дивиденды могут компенсировать это отставание, но не забывайте, что на дивы есть отдельные налоги...

❓ Лично я предпочту тут фонд физического золота типа GLD, а Вы? 👇

СОЛОДИН LIVE

06 February 2025 18:10

#ACLS #research

Axcelis Technologies – это ведущий поставщик оборудования для ионной имплантации, ключевого процесса при производстве полупроводников.

👉 В последнее время цена резко снизилась - от максимума это примерно 60%. Вот и возник вопрос:

❓ А стоит ли её подбирать? Насколько это оправдано? Что с финансовыми показателями компании? Что с бизнесом? Что с графиком цены?

Вопросов как видите много - ответил почти на все в большом обзоре на компанию у себя в блоге:

📌 ЧИТАТЬ СТАТЬЮ (подписка)

СОЛОДИН LIVE

05 February 2025 16:34

#AMD 🔴 -10%

⚡️ Компания Advanced Micro Devices сообщила о более высоких, чем ожидалось, результатах, но низкие доходы от центров обработки данных вызвали распродажу акций.

✅ Результаты:

📍 Общая выручка достигла $7,7 млрд, опережая прогноз в $7,5 млрд.

📍 Скорректированная прибыль на акцию составила $1,09 против прогноза $1,08.

📍 Выручка от подразделения центров обработки данных оказалась ниже ожиданий – $3,86 млрд против прогнозируемых $4,14 млрд.

🗣 Jefferies (Блейн Кертис):

— Замедление темпов роста в сегменте ИИ нивелировало положительный эффект от роста в сегменте ПК.

— Ожидается рост во второй половине 2025 года благодаря запуску ускорителя MI350x.

— Ценовой ориентир снижен с $190 до $135, несмотря на сохранение рейтинга «покупать».

🗣 Citi (Кристофер Дэнели):

— Понизил рейтинг с «покупать» до «нейтрального».

— Опустил прогнозную цену акций с $175 до $110, ссылаясь на замедление роста ИИ, низкий левередж и риск коррекции запасов.

✊ Гайденс:

— AMD прогнозирует для следующего квартала продажи с средней точкой $7,1 млрд (прогноз аналитиков – $7 млрд).

— Генеральный директор Лиза Су отметила, что 2024 год стал рекордным по выручке и прибыли, и выразила уверенность в дальнейших возможностях роста в 2025 году благодаря сильному продуктовому портфелю и увеличенному спросу на высокопроизводительные вычисления.

— На телефонной конференции Су подчеркнула значимость инноваций в ИИ (модели DeepSeek и инфраструктура Stargate), которые, по её мнению, стимулируют спрос на вычисления с искусственным интеллектом и создают возможности для роста AMD.

🔴 За последние 12 месяцев акции AMD снизились на 33%, тогда как iShares Semiconductor ETF вырос на 9%.

❓ Подбираете на просадке? 👇

СОЛОДИН LIVE

04 February 2025 13:35

#news

Ну всё 🤣 Кина не будет ))

⚡️ Премьер-министр Канады Джастин Трюдо сообщил в своих соцсетях, что договорился с президентом США Дональдом Трампом о приостановке пошлин на импорт канадских товаров в Америку как минимум на 30 дней.

По словам Трюдо, он «хорошо поговорил» с Трампом. В результате Канада реализует план стоимостью 1,3 миллиарда долларов — укрепит границу новыми вертолетами, технологиями и персоналом, улучшит координацию с американскими партнёрами и увеличит ресурсы для прекращения потока наркотика фентанила. Трюдо пообещал, что над защитой границы будут работать почти 10 тысяч человек.

⚡️ Президенты Мексики и США Клаудия Шейнбаум и Дональд Трамп пришли к соглашению об отсрочке 25-процентных пошлин на импорт мексиканских товаров в США. Об этом Шейнбаум сообщила в соцсетях.

По словам Шейнбаум, договорённости удалось достичь по итогам «хорошего» личного разговора двух президентов. Отсрочка будет действовать один месяц. Мексика, в свою очередь, отправит 10 тысяч бойцов нацгвардии на границу с США для усиления борьбы с контрабандой наркотиков.

❓ Трамп - красавчик? 😂👇

СОЛОДИН LIVE

03 February 2025 17:50

🇺🇸 #рынки #США

👆 10% крупнейших акций США теперь охватывают рекордные 75% рынка акций США!

🤯 Этот процент превзошёл предыдущий рекорд, установленный до Великой депрессии 1930-х годов.

👉 В последние годы в топ-10% рыночной капитализации входят в основном IT-гиганты и интернет-компании. Их массовый рост во многом связан с цифровизацией экономики, появлением больших данных, облачных технологий и т.п. Естественно, это увеличивает вес небольшого круга бумаг в общем «пироге» фондового рынка.

👉 Существуют отрасли, где «победитель забирает почти всё» (например, социальные сети, облачные сервисы, поисковые платформы). Это порождает сверхконцентрацию в нескольких компаниях.

👉 В периоды, когда процентные ставки были низкими, у крупных игроков был более лёгкий доступ к дешёвому финансированию, которое можно было направлять на поглощения и масштабирование.

🔴 Высокая концентрация иногда сигнализирует о том, что инвесторы перекладывают слишком много средств в «мегапапки», переоценивая их потенциал. Если ожидания не оправдаются (скажем, из-за изменений в регулировании, замедления экономики или технологических сдвигов), капитализация «тяжёлых» бумаг может резко сократиться.

🔴 В прошлые периоды максимальной концентрации (например, перед крахом доткомов) рынок испытывал сильные корректировки. Это не означает, что коррекция неминуема прямо сейчас, но даёт намёк, что концентрация сама по себе может быть фактором уязвимости.

Написал 👉заметку для моих подписчиков по индексу полупроводников - может быть кому будет интересно.

СОЛОДИН LIVE

03 February 2025 14:32

🇨🇦 #макро #Канада

👆 На графике представлено влияние 25%-ного тарифа на импорт из Канады и Мексики на доходы США в период с 2025 по 2035 годы.

👉 Ожидается, что доходы от этих тарифов начнут поступать в 2025 году (частичный год), достигнув уровня около $75 миллиардов. С 2026 года ежегодные поступления стабилизируются на уровне чуть выше $100 миллиардов, оставаясь относительно постоянными до 2035 года.

👉 Если предположить, что объёмы импорта из Канады и Мексики не значительно сократятся, данный тариф может генерировать около $1 триллиона за 10 лет. Эти доходы можно было бы направить на сокращение бюджетного дефицита или финансирование других инициатив.

🔴 Установка столь высоких тарифов может привести к удорожанию импортных товаров для американских потребителей и бизнеса. Это может спровоцировать инфляционное давление в краткосрочной перспективе.

🔴 Рынки могут недооценивать долгосрочные намерения администрации в плане защиты американского производства через тарифы, что может влиять на переоценку рисков и изменять динамику инвестиций в регионе.

СОЛОДИН LIVE

03 February 2025 11:53

#earnings

Важные корпоративные отчёты на этой неделе

СОЛОДИН LIVE

01 February 2025 10:48

#Андорра

Выходные, можно часок посмотреть контент про Андорру. Почему бы и нет? 😀

https://youtu.be/x7byDVgzmkI?si=45iKNivEqhI8SgAO

СОЛОДИН LIVE

30 January 2025 22:45

#theorist #теоретик #Пректер

Перевёл и осмыслил выпуск теоретика за январь 2025 год.

В этом выпуске:

📌 ОЦЕНКИ ФОНДОВОГО РЫНКА И ИСТОРИЧЕСКИЕ УРОВНИ:

📍 Необычайно высокие мультипликаторы
📍 Символ «Плутона» (Pluto chart)
📍 Исторический контекст и «нормальный диапазон»
📍 Упоминание о предыдущих циклах (1980-е – 2000-е гг.)

📌 УХОД С РЫНКА ШОРТ-СЕЛЛЕРОВ

Тут интересная даже для меня (опытного инвестора и трейдера) была информация:

Шорт-продавцы не только ставят на падение, но и обеспечивают часть ликвидности, выкупая акции для закрытия позиций при просадках рынка.

Когда шортов мало, падения могут становиться более резкими, ведь отсутствует класс инвесторов, готовых оперативно покупать (закрывать шорты) при снижении цены!!!

📌 ОСНОВНАЯ "РАЗМЕТКА" РЫНКА

📌 СТАВКИ ФРС И ЭКОНОМИЧЕСКИЕ СИГНАЛЫ

Тут тоже была интересная информация, которая связана с анализом T-bill и о чём может говорить раскорреляция этого актива с 30-летними облигациями.

📌 ДОЛЛАР И ДОЛГ

📍Движение доллара может быть важным индикатором
📍Долг: потребительский, муниципальный и корпоративный

📌 КРАТКОСРОЧНЫЙ ВЗГЛЯД НА РЫНКИ

В общем, выпуск получился насыщенным - мне понравился. Может быть полезным для долгосрочных инвесторов.

📌 ЧИТАТЬ ОБЗОР (подписка или разовый доступ)