-
Доступно: О фондовом рынке О криптовалюте О юриспруденции Конгломерат полезной информации! По всем вопросам @finance_adviser1
🎁 Розыгрыш для подписчиков приложения Bitkogan — выиграйте приз, который растет в цене
Друзья, вы уже знаете, что мы разыгрываем денежный приз — он равен стоимости 1 м² в одном из жилых проектов Дубая.
➡️ Сегодня это около $5800*.
Полагаем, через год цены на недвижимость в Дубае могут вырасти еще на 10-20%. Поэтому приз победитель получит через год — и он будет равен стоимости 1 м² на тот момент. То есть ваш приз может еще вырасти в цене.
Как участвовать в розыгрыше:
1️⃣Проверьте, что у вас есть активная подписка в приложении Bitkogan — на 3, 6 или 12 месяцев.
Это может быть подписка на любой портфель — у нас есть 13 разных стратегий по рынкам России, США и Китая с инвестидеями и эксклюзивной аналитикой. Выбирайте то, что нравится.
2️⃣Заполните небольшую анкету — она ждет вас в сторис приложения.
3️⃣Следите за результатами — победителя Евгений Коган выберет в прямом эфире с помощью рандомайзера 9 февраля.
Мы стараемся радовать подписчиков приложения — не только перспективными идеями, сделками и качественной аналитикой, но и такими бонусами.
Так что подписывайтесь и... stay tuned 😉
* По данным одного из застройщиков. Размер приза определим в рублях по курсу ЦБ РФ на момент вручения. Правила розыгрыша доступны по ссылке.
Реклама. Рекламодатель ООО «ФИНАНСЫ.АНАЛИТИКА.НОВОСТИ». ОГРН 1227700077373
$5.6 млн понадобилось, чтобы отправить вчера фондовый рынок США в нокдаун. Именно столько денег было потрачено на DeepSeek по заверениям китайской компании-разработчика.
◽️ Не удивительно, что биржевые тикеры, так или иначе связанные с ИИ-пузырем, настолько болезненно отреагировали на успехи китайского ИИ. Руководители американских бигтех компаний целых два года распинались перед инвесторами на каждом квартальном отчёте, повторяя сотни раз слово “AI ”, чтобы оправдать триллионы долларов, привлеченных в сектор искусственного интеллекта… И тут оказалось, что для этих технологий совсем не нужны такие баснословные суммы 🙂.
◽️Сегодня бигтехи хорошо отскочили. NASDAQ торгуется в +1.5%↗️, а рекордсмен вчерашнего обвала — 🟢Nvidia — прибавляет 7% ↗️. Тем не менее свой sputnik moment для американского сектора ИИ состоялся.
➡️ Кто не в курсе, в английском языке словосочетанием “sputnik moment“ называют запуск Советским Союзом первого искусственного спутника Земли Спутник-1 в октябре 1957 года. До этого момента американцы были уверены, что СССР сильно отстаёт от них в сегменте ракетных технологий и в принципе неспособен сделать первый космический летательный аппарат. Руководствуясь этим шапкозакидательским заблуждением, США готовились запустить свой спутник только в 1958. Когда пришла новость о том, что Союз запустил свой аппарат раньше, американское общество испытало шок. Первое время среди рядовых американцев распространялись различные параноидальные слухи, например, предположение о том, что Спутник-1 шпионит за всеми гражданами США.
Sputnik moment также считается началом космической гонки.
◽️Кстати, крипта в данном случае пострадала просто “за компанию”. Только потому, что она тоже является неким пузырем, хоть и не ИИ. Соответственно, любая паника на фондовом рынке сдувает и этот пузырь тоже.
P.S. На фото Спутник-1.
“Токен Трампа” FAFO соскамился
Схема Понци FAFO, о которой мы отдельно писали в этой статье, завершила свой цикл.
От своих хаёв актив потерял 92% 🔻. На pump and dump понадобилось всего 2 полных дня. В пике капитализация этого скам-токена составляла $95 млн.
➡️ Кстати, формально это даже не скам. И в “новом дивном мире”, где президент США запускает мемкоины, подобные действия можно трактовать как бизнес 🤦♂️. Ушлые ребята просто вовремя подсуетились .
А король-то — голый!
Сегодняшний обвал американского фондового рынка напомнил всем любителям вечного роста, что нет ничего незыблемого. Удар, который пришёлся по Nvidia и другим полупроводниковым компаниям (например, Broadcom), должен охладить "горячие головы". Кстати, NVDA которая потеряла на сегодняшней сессии уже 17% 🔽, в 8-й раз попала в рейтинг самых крупных просадок по капитализации в истории. Причем, новый кейс сразу стал лидером.
🔻На пиковых значениях просадки эти 7 компаний вместе потеряли в цене $1 трлн 😍
1. NVDA: -17.5%
2. AVGO: -16.5%
3. TSM: -14.3%
4. SMCI: -10.9%
5. MU: -10.5%
6. ARM: -10.0%
7. AMD: -5.6%
◽️В связи с этим хочется в очередной раз отметить, что на фондовом рынке уже выросло целое поколение, которое не сталкивалось с настоящими кризисами. В мире таких инвесторов и трейдеров каждую просадку всегда откупают, так как ФРС в любой момент очень быстро может напечатать деньги. И это правда, однако "печатный станок" не спасает от таких ситуаций, как сегодня, когда одна из крупнейших компаний в мире минусует на 17%. А ведь обозначенная категория участников торгов начинает “выкупать дно” (buy the dip) после каждого -1%. В их жизни не было ситуаций, когда эта стратегия не работает. Они не знают историй с Nokia, Lehman Brother, Cisco или даже MicroStrategy образца 2000 года.
◽️На крипторынке ситуация ещё печальнее, так как порог входа в него гораздо ниже. Даже школьники торгуют криптой. И всем нужен бесконечный рост без откатов (чего не бывает). Любое предупреждение о том, что биткоин может сильно упасть, воспринимается в штыки, так как ламба нужна уже через полгода. И ведь последний раз BTC сильно падал совсем недавно, в 2022 году. Также в отличие от Nvidia, биткоин не может делать байбеки своих акций. А деньги MSTR на еженедельные покупки не бесконечны. Более того, Сейлор, постоянно наращивающий долг, чтобы покупать BTC, сам является “уязвимостью” для котировок, так как при достижении слишком низкой цены его компания может оказаться в безвыходном положении и просто будет вынуждена продавать биткоины с баланса, только усугубляя ситуацию.
➡️ На данный момент говорить о том, что начался затяжной кризис, нельзя. На больших таймфреймах всё по-прежнему нормально (AAPL даже в хорошем плюсе ↗️), бычий цикл продолжается. Тем не менее, китайский DeepSeek за один день продемонстрировал всему миру хрупкость восходящего тренда на американском фондовом рынке.
P.S. Не сочтите пост за "назидание". Лучше просто держите в голове эту мысль: "рынок может упасть в любой момент". Она вам никогда не помешает. И тогда, вполне возможно, будет и "ламба", и всё остальное 🙂.
P.P.S. Кстати, а где вездесущие шутники про шорты?
📉Китайский стартап обрушит рынок США?
Шоу Трампа — то еще зрелище, но даже оно успело утомить публику. Чтобы как-то взбодрить толпу, в крупных СМИ разогнали панику из-за очередного убийцы ChatGPT — китайского Deepseek.
❗️Фьючерсы вниз: на S&P500 -1,9%, на Nasdaq 100 -3%.
Главная причина — Китай, находясь под санкциями и не имея доступа к передовым чипам, создал продукт, не уступающий флагманскому решению от OpenAI.
Получается, продукция Nvidia&Co не так уж и важна? Sell? Конечно, так думать поспешно:
▪️Да, для обучения модели с 671 млрд параметров Deepseek понадобилось всего 2,048 чипов Nvidia H800 — гораздо меньше, чем тратят американские техи.
Однако не стоит забывать, что у DeepSeek был доступ к запасу Nvidia, как минимум, из 10 тыс. чипов, а также облачным сервисам в Китае и за его пределами. То есть для такой эффективности DeepSeek пришлось задействовать большие ресурсы.
▪️Прогресс не стоит на месте: в США строятся мощные кластеры с новыми чипами от Nvidia, что может привести к разрыву в производительности с китайскими компаниями. Пока у DeepSeek достаточно ресурсов, чтобы конкурировать, но надолго ли?
▪️К тому же, модель DeepSeek пока не справляется со сложными логическими задачами и подвергается цензуре по требованию китайских властей, а правительство США всегда может ввести новые ограничения и запретить работу модели в США.
Рано говорить о победе китайского ИИ над американскими конкурентами.
Пока вообще неясно, как компании будут зарабатывать на этих крутых ИИ-моделях. Сэм Альтман, например, честно признал, что даже с подпиской ChatGPT Pro они пока в минусе. А новая DeepSeek и вовсе бесплатная — тут уж точно не до прибылей.
Что касается Nvidia&Co, то с учётом растущей конкуренции в ИИ (и не только между компаниями, но и между странами), спрос на топовые чипы никуда не денется. Да, санкции мотивируют китайцев быть эффективнее, но это не значит, что они придумали, как обучать ИИ без передовых чипов.
Какой вывод? И главное — что делаем?
Полагаю, что как и выборы, так и этот инфоповод отыграет и будет забыт. Главное для нас — рынок тащила верх идея ИИ. Малейший сбой — и обвал неизбежен. Сбои будут и в дальнейшем. Провалы рынка на 3-5-10% вполне возможны. Мы просто должны быть к этому готовы.
Ну а что конкретно будем делать на рынке — следите за сделками. Сегодня их, возможно, будет немало. Посмотрим.
#Китай
💰bitkogan
Криптовалютные ETF: негативные факторы
Вчера на нашем канале вышла статья с “трезвым взглядом на криптовалютные ETF”. Сегодня давайте рассмотрим потенциальный негатив, который несут в себе подобного рода инструменты для базового актива.
Сразу следует отметить, что ниже описан не обязательный сценарий. Это возможный риск, который лучше учитывать.
1️⃣Фонды, запускающие спотовый ETF на тот или иной токен, обычно уже имеют на своем балансе криптовалюту. Чаще всего у них есть что-то типа “траста”. Например, Grayscale задолго до появления спотового ETF на эфир имела Grayscale Ethereum Trust (тикер ETHE), который покупал эфир. Акции этого траста торговались на бирже. Именно Grayscale Ethereum Trust был потом преобразован в спотовый ETF (тикер остался тем же). Учитывая, что спотовый ETF работает по принципу покупки или продажи базового актива в соответствии с покупками или продажами акций фонда, Grayscale столкнулась с необходимостью продавать избыточный2️⃣ETH со своего баланса, так как акции (паи) нового ETF не пользовались спросом, что ещё больше давило на котировки. Как итог, цена Ethereum тогда упала на 40% ($3500➡️$2100).
◾️Кстати, SOL ETF тоже создаётся на базе трастов. В частности, Grayscale Solana Trust и VanEck Solana Trust. У них уже есть 🧂Solana на балансе. И если спрос на акции ETF после запуска SOL ETF не будет достаточно высок, этим фондам придется продавать лишние SOL.
2️⃣Как уже было отмечено в первой статье, спотовые ETF открывают двери для институциональных инвесторов с высокими требованиями риск-менеджмента. А это не только хорошо, но и плохо 🤷♂️. По той причине, что жесткий риск-менеджмент ограничивает аллокацию на актив в портфеле. Поэтому, если цена базового актива начинает быстро расти, на первой же ребалансировке портфеля такой институциональный инвестор должен будет продать часть акций фонда, чтобы снизить пропорцию высокорисковой позиции. Кстати, это одна из причин снижения волатильности криптовалют, для которых были запущены спотовые ETF.
3️⃣Акции спотовых ETF можно шортить. Все думают о запуске ETF на крипту исключительно с точки зрения “притока ликвидности”, забывая, что это в том числе и новая возможность для институционального шорта, то есть “отрицательного притока ликвидности” 😄. Хедж-фонды очень часто используют шорт. В частности, ETH ETF столкнулся с сильным давлением из-за массовых шортовых позиций, открытых хедж-фондами летом 2024 года.
➡️ Вышеописанные риски не обязательно станут реальностью для будущих спотовых ETF на LTC, SOL, XRP, DOGE и др. Однако розовые очки 🕶 всегда лучше снять. Деньги криптоэнтузиастов в розовых очках — самая легкая добыча крупного капитала. Ведь для них вечно актуальны строки из нашего любимого Александра Сергеевича:
Ах, обмануть меня не трудно!...Читать полностью…
Я сам обманываться рад!
«Признание», 1826 год.
🧂По данным Bloomberg все заявки на SOL ETF были отозваны или не получили одобрение.
◽️В обоих случаях это означает, что в первый дедлайн SOL не уложилась.
➡️ Между тем в X сетевые маркетологи продолжают попытки удержать эйфорию мантрами о том, что утверждение всё-таки будет, просто завтра (несмотря на то, что завтра суббота). Судя по котировкам ↘️, у них это не получается.
Рост на багаже Байдена
Как уже было отмечено, вся суета вокруг “криптоуказов” закончилась почти ничем. Если бы не завышенные ожидания, то сами указы являются однозначно позитивными, однако не открывают новых источников ликвидности. Денег от Трампа нет, но вы держитесь.
◽️Тем не менее, всё росло и без этих новостей на плохих макроэкономических данных по американской экономике (пособия по безработице выше ожиданий) и замедляющейся инфляции. Участники торгов хоть и закладывают нулевую вероятность снижения ставок в январе, полагают, что в оставшиеся 11 месяцев 2025 года ФРС будет снижать ставки быстрее, чем предполагалось в декабре 2024. Также всех радуют квартальные отчеты — пока никто из крупных компаний Wall Street не разочаровал. Грубо говоря, всё на фондовом рынке было бы хорошо и без Трампа. Его каденция начнет отражаться в статистике только к концу февраля-началу марта. А сейчас всё цветет и пахнет на наследии прошлого президента США 🗣. S&P 500 три дня подряд ставит исторические рекорды — сегодня он коснулся 6128.18
◽️Крипту вчера сильно “поколбасило” из-за сенатора Синтии Ламмис, а затем ”криптоуказа”, который сначала преподнесли, как “запуск биткоин-фонда”, потом разочаровались, но в конечном счете решили, что и так сойдёт.
◽️Также прошедшей ночью Банк Японии поднял ставку рефинансирования до 0.5%. Однако, как мы отмечали в комментариях в чате, carry trade через японскую иену закончился еще летом 2024 года (когда случился обвал котировок), поэтому нынешнее повышение ни на что принципиально не повлияло.
Сегодня последний день, когда может выйти одобрение по SOL ETF.
Интересно, что первый дедлайн по заявке от Grayscale истек вчера. Но все делают вид, что ничего и не было. У четырех других фондов аналогичные дедлайны истекают 25 января. Учитывая, что это суббота, логично предположить, что сегодня последний день, когда может появиться “добро” на запуск. В X все так и пишут — “ждём сегодня одобрения” (и, как было отмечено выше, вчерашнюю “просрочку” от Grayscale просто игнорируют).
Котировки🧂SOL под это дело опять пампят.
Указ о крипте оказался “пшиком”.
Оригинал можно увидеть здесь.
▪️Суть документа сводится к созданию рабочей группы по криптовалютам, которая будет взаимодействовать с Конгрессом в вопросах разработки соответствующего законодательства. Никаких однозначных утверждений о создании "стратегического резервного фонда” из биткоинов нет. Более того, в документе предусмотрены довольно долгие сроки. Например:
В течение 180 дней с даты издания данного указа Рабочая группа должна представить президенту через APEP (Совет по экономической политике и планированию) отчет с рекомендациями по нормативным и законодательным предложениям, которые способствуют реализации политики, установленной в этом указе.
Маск критикует проект Трампа
Мы много раз писали в криптоканале о том, что Илон и Донни вряд ли смогут долго уживаться в одной команде… У каждого слишком большие амбиции и эго. Первые признаки турбулентности в этой связке появились давно, а теперь мы наблюдаем, по сути, первую конфронтацию. Пока ещё «через третьих лиц», но тем не менее.
❓В чем дело
После презентации важного для Трампа ИИ-проекта Stargate Маск принялся его критиковать в своём X (заблокирован в РФ). Мотивы Илона понятны:
1️⃣Он давно враждует с Сэмом Альтманом.
В 2015 Илон был одним из основателей и инвесторов OpenAI. Деньги он давал под «некоммерческий» проект. Подразумевалось, что компания будет разрабатывать искусственный интеллект на благо общества. С точки зрения Маска такой подход позволил бы избежать опасности развития ИИ, при котором прибыль ставится выше гуманизма. Однако Альтман стал коммерциализировать ChatGPT. В ответ Маск подал в суд на OpenAI и создал свою ИИ-компанию xAI (разработчик Grok), которая теперь является прямым конкурентом Альтмана. Очевидно, что денежная инъекция в пользу OpenAI со стороны администрации Трампа сильно уязвила Маска. Не говоря о том, что он сам не прочь получить эти инвестиции под xAI.
2️⃣Главным партнёром OpenAI с недавних пор является Microsoft.
Она уже инвестировала $14 млрд в проект Альтмана и предоставляет облачные сервисы для вычислений. При этом компания Гейтса получила права на часть будущей прибыли OpenAI, а также имеет доступ к её моделям машинного обучения, которые может использовать в своих продуктах. Новые инвестиции в OpenAI в рамках Stargate снизят нагрузку на расходы Microsoft, не повлияв негативно на условия сотрудничества. Таким образом, Билл получил хороший подарок от Трампа. А Гейтс и Маск, как известно, «заклятые друзья».
❓Что написал Маск
Сначала он набросился на японскую инвесткомпанию SoftBank, которая должна дать $100 млрд:
They don’t actually have the money. SoftBank has well under $10B secured. I have that on good authority.
У них на самом деле нет этих денег. У SoftBank есть значительно меньше $10 миллиардов. Это информация из надёжного источника.
Сенатор спровоцировала $58 млн ликвидаций.
Рубрика “американские политики скамят население” становится регулярной. В этот раз сенатор Синтия Ламмис, известная своей про-криптовой позицией, сделала два многообещающих твита:
Big things are coming
Грядут большие события
Stay tuned for 10 A.M.
Следите за новостями в 10 утра [18:00 МСК]
Ах, обмануть меня не трудно!.. Я сам обманываться рад! (А.С. Пушкин)
Друзья, мы уже больше года работаем над приложением Bitkogan. Хотя… назвать это просто приложением язык не поворачивается. Это настоящий путеводитель для инвесторов.
За прошлый год к нам присоединилось много новых подписчиков, и я благодарен за доверие. Я долго думал, чем вас еще можно порадовать, и придумал один крайне занятый розыгрыш.
О нем расскажу немного позже, а пока поговорим о приложении.
➡️ Главная фишка — это портфели с готовыми инвестидеями и закрытой аналитикой. Мы круглосуточно анализируем рынки, компании, секторы. А вы получаете самое важное и актуальное, чтобы принимать решения за считанные секунды.
В итоге мы создали линейки портфелей, чтобы каждый инвестор нашел подходящий вариант.
▪️6 портфелей для тех, кто работает с российским рынком.
▪️6 портфелей по рынку США и портфель по Китаю.
На портфели можно подписаться — на 1, 3, 6 или 12 месяцев. Как вам удобно. Но и это еще не все!
➕Вместе с идеями и аналитикой вы получаете доступ ко всем нашим образовательным курсам. Для новичков и профи — от азов работы на фондовых рынках до золота и фьючерсов.
Плюс — закрытые вебинары и эфиры для подписчиков, где обсуждаем самые актуальные темы. В общем, собрали все самое лучшее в одной подписке.
🎁А теперь о самом приятном.
Вы знаете, что я партнер одной из девелоперских компаний в ОАЭ. И для подписчиков приготовил сюрприз — розыгрыш денежного эквивалента 1 м² в одном из строящихся проектов Дубая. Средняя цена сейчас около $5800*.
Стоимость недвижимости в Дубае растет постоянно и такой приз я разыграю уже 9 февраля. Подробные условия — в приложении Bitkogan.
Такой приятный бонус для наших подписчиков. Присоединяйтесь!
* По данным, предоставленным одним из застройщиков.
Реклама. Рекламодатель ООО «ФИНАНСЫ.АНАЛИТИКА.НОВОСТИ». ОГРН 1227700077373
Дефицит ликвидности во всей красе
Ночью вышел фантастический отчет Netflix, а Трамп подкинул $500 млрд на развитие ИИ (не своих, конечно). Казалось бы, всё должно расти как на дрожжах… Но не тут-то было.
Nasdaq действительно открылся с большим гэпом вверх (один только NFLX +14% на старте торгов), однако это привело к тому, что ликвидность вышла из остальных рынков. Russell 2000, так бурно росший вчера, сегодня потерял уже 0.5%↘️. Крипта тоже преимущественно минусует. Из топов растёт только 🧂 Solana в ожидании одобрения спотового ETF.
Криптаны надеялись, что США в первый же день начнут тратить свой бюджет на покупку биткоинов, но пока все деньги уходят Ларри Эллисону (Oracle почти +20% с пятницы) и Сэму Альтману. Последний сможет обновить свой автопарк редких автомобилей. На картинке бизнесмен разъезжает по Сан-Франциско в Koenigsegg Regera. Ну, порадуемся за него — человек запустил свой первый бизнес в 19 лет, а уже в 39 его приглашают на прием к президенту США, чтобы вручить баснословные деньги на развитие своего проекта.
Кстати, напишем как-нибудь статью и про Ларри Эллисона (очень интересная личность), и про Альтмана.
P.S. Не сочтите текст за осуждение Альтмана или Эллисона. Они своё состояние имеют совершенно заслужено и могут его тратить, как им хочется. Мы лишь иронизируем на тему того, что рядовые сторонники MAGA ожидали, что приход Трампа прольёт денежный дождь 🤑 именно на них.
Американский фондовый рынок торгуется сегодня в очень позитивном настроении. Особенно хорошо себя чувствуют компании малой капитализации: Russell 2000 прибавляет 1.7%. Готовность покупать высокорисковые активы отражается и на крипторынке, где растут как альты, так и биткоин (не без помощи Сейлора).
Но хотелось обратить внимание на интересную деталь. Вчерашняя инаугурация стала не только важным политическим событием, но и основной темой жёлтой прессы. Хедлайнерами выступили шляпа Мелании Трамп, глубокое декольте подруги Безоса Лорен Санчес и “зигующий” Илон Маск (это, правда, случилось уже после самой церемонии на следующем мероприятии). Шляпка, как мы знаем, никакого эффекта на котировки токена MELANIA не оказала. А вот что касается двух других историй, тот тут результат на лицо:
◾️Акции Amazon прибавляют ↗️ 2.5%
◾️Акции Tesla снижаются на ↘️1.7%
Видимо участникам торгов больше понравилось декольте с кружевным бюстгальтером. Цукербергу точно понравилось 😁
DOGE ETF стал ближе к реальности.
Только что Bitwise Asset Management подала соответствующую заявку в SEC.
Котировкам 🐶 DOGE это не помогло: цена подскочила всего на две минуты после чего вернулась в нисходящий тренд.
В связи с новостью хотелось напомнить нашим подписчикам про две недавние статьи на тему ETF. Если не читали:
▫️Трезвый взгляд на криптовалютные ETF
▫️Криптовалютные ETF: негативные факторы
❕Ближайшее заседание ФРС
Сегодня торги проходят в сдержанно-оптимистичном настроении. Американские индексы, как и некоторые криптовалюты (XRP, ADA), в плюсе.
➡️ Основной риск теперь кроется в завтрашнем заседании ФРС и последующей пресс-конференции Пауэлла. Ставку оставят на текущих значениях, это практически решенный вопрос (99% вероятность). Но важно, что скажет Джером. Если он будет мягок, рынки однозначно пойдут в рост. В обратном случае — новое падение.
За позитивный сценарий:
1️⃣Последняя статистика по инфляции (темпы её роста замедляются).
2️⃣Увеличение количества заявок по безработице.
3️⃣Трамп желает скорого снижения ставок.
За негативный сценарий:
1️⃣Темпы прироста инфляции замедляются относительно прогнозов. Однако сама по себе она остаётся высокой. Просто прогноз на декабрь поставили тоже очень высокий, поэтому формально получилось, что “CPI оказался лучше ожиданий”.
2️⃣В декабре-январе был всплеск цен на энергоресурсы (газ и нефть), что скажется на будущих показателях инфляции.
3️⃣Уже сейчас видно, что некоторые категории товаров в США стали дорожать рекордными темпами. В частности, цены на яйца достигли ATH в $7.09 за дюжину. Чтобы был понятен масштаб прироста, мы поставили на иллюстрацию график с динамикой цен 🥚 с 2013 и фотографию полки одного из американских магазинов от 23 января (взята из соцсетей). Кстати, учтите, что в США на ценниках не указан местный налог с продаж (sales tax, который варьируется от штата к штату), поэтому конечная цена на кассе будет ещё больше.
4️⃣Риск тарифных войн пока остаётся. Несмотря на то, что Трамп так и не перешёл от слов к делу, однозначной уверенности, что тарифы на импорт сняты с повестки, нет.
5️⃣❓Грандиозные пожары в Калифорнии могут увеличить траты федерального бюджета. Многие экономисты спорят с этим утверждением, настаивая, что, несмотря на масштабы природного катаклизма, он не скажется на макроэкономических показателях. Поэтому этот пункт оставим под вопросом.
➡️ В настоящий момент участники торгов не думают о заседании ФРС, однако ближе к самому событию возможны частичные фиксации “на всякий случай”. Такое часто бывает перед пресс-конференцией Пауэлла, которого фондовый рынок откровенно не любит и боится 😱.
🗓 Пресс-релиз ФРС выйдет в 22:00 МСК в среду. Пресс-конференция Пауэлла начнется в 22:30 МСК.
Зачем сегодня нужен второй паспорт или по крайне мере ВНЖ в Европе объяснять уже, пожалуй, не нужно: это и свободные путешествия, и возможность разблокировать активы, да и просто открыть счет в банке.
А в каких странах можно получить второе гражданство или вид на жительство легально? Где это можно оформить за криптовалюту? Как сейчас россиянам пройти банковский комплаенс?
Ответы можно будет получить у наших партнеров – юристов из Astons. В этот четверг у них пройдет хороший прямой эфир на тему того, где в 2025 году еще можно ЛЕГАЛЬНО получить второе гражданство и ВНЖ.
➡️ Регистрация абсолютно бесплатно и доступна по ссылке ниже.
https://astons.zoom.us/webinar/register/5317379720476/WN_3Cpsnrs7RtSgUYwRF848cg/?erid=2W5zFGYfRiQ
📺 2025: год возможностей на фондовом рынке?
В декабре на российский рынок вернулся оптимизм: с тех пор, индекс Мосбиржи вырос больше чем на 13%. Но многие акции всё ещё остаются недооценёнными, значит, есть пространство для роста.
▪️Какие факторы станут драйверами?
▪️Ключевая ставка: что ждать и как на этом заработать?
▪️С чего начать новичку? Как Инвест Советник поможет сделать первые шаги на рынке?
На эти и другие вопросы Евгений Коган и аналитик нашего сервиса Инвест Советник, Александр Емельянов, ответят сегодня в 18:00 по МСК в прямом эфире.
Смотрите на YouTube и ВКонтакте.
До встречи!
#видео
💰bitkogan
Трамп открыл ящик Пандоры
Новый президент начал депортировать нелегальных мигрантов из США. Процедура проходит по простой схеме — людей хватают по всем штатам, быстро сажают в военные транспортные самолеты и везут на “родину”. У “родины” при этом ничего не спрашивают. Как происходит определение страны происхождения мигранта, тоже не до конца понятно (если, допустим, у человека нет паспорта). Страны, в которые направляют такие самолёты, само собой, не хотят их принимать. Как минимум потому, что толком не знают, кого им вообще везут.
◽️В воскресенье Колумбия отказалась принимать два военных борта с мигрантами, которых Трамп отправил “домой”. В ответ Донни пообещал повысить тарифы для колумбийских товаров (в X даже попало в тренды название одного из “самых популярных колумбийских товаров” 😄). Президент латиноамериканской страны не поддался давлению и сообщил, что он тоже повысит тарифы на 25% на американский импорт. После этого Донни прорвало. Он пообещал в течение недели повысить тарифы до 50%, запретить туристические визы для колумбийцев, а также отозвать визы у колумбийских чиновников и их семей. Свои угрозы он снабдил отдельным realDonaldTrump/posts/113896394915126793">постом в соцсети Truth, на котором нарисованный нейронкой Донни стоит рядом с надписью FAFO (на нашем скрине пост вставлен справа).
➡️ FAFO на английском слэнге расшифровывается как “F*ck Around and Find Out” (Попробуйте что-то сделать — и узнаете, к чему это приведет).
◽️Скамеры быстро подсуетились и создали на солане мемкоин FAFO. В соцсетях, конечно же, его стали раскручивать, как “новый токен Трампа”. Учитывая, что большинство людей в мире не знает весь контекст и не понимает, кому адресована картинка (а адресована она колумбийскому истеблишменту), народ повёлся.
▫️Токен хоть и вырос в процентах на впечатляющее значение, в абсолютных цифрах на данный момент собрал всего около $40 млн капитализации. Впрочем, для скама цифра немаленькая.
➡️ Запустив свои мемкоины, Трамп, во-первых, дискредитировал должность президента (теперь можно под каждый его твит запускать токены), во-вторых, сместил границы допустимого. То, что раньше однозначно считалось мошенничеством, после 17 января таковым может не являться. Скамеры, возможно, уже не скамеры, а уважаемые бизнесмены 🧐.
Трезвый взгляд на криптовалютные ETF
Exchange-traded fund (ETF) — это биржевой инвестиционный фонд, акции которого можно купить и продать на бирже. Фонд использует разного рода активы в качестве базовых. Например, он может инвестировать в акции индекса S&P 500, в отдельные сектора (банковский, медицинский и т.п.), в 1 единственную акцию с плечом (например, NVDL - это ETF на акции Nvidia с двойным плечом), во фьючерсы на газ, нефть, металлы и т.п. Фондов на американском рынке огромное множество — более 2700. В случае с биткоином в качестве базового актива используется, соответственно, BTC.
➡️ В ETF нет ничего особенного, они торгуются более 30 лет. Однако в мире крипты, где рост базируется только на хайпе, новости о планируемом запуске ETF являются отличным двигателем этого самого хайпа. Как говорится, на безрыбье и рак рыба.
А как же институциональные инвесторы?
А им ничего не мешало покупать крипту и без ETF. Фонд Питера Тиля Founders Fund покупал первые 👑 BTC ещё в 2014 году. А любимчик криптоэнтузиастов Майкл Сейлор стал покупать биткоин на баланс своей компании, находившейся в плачевном состоянии, с 2020 г.
➡️Что касается фондов с жёстким риск-менеджментом (например, пенсионных фондов), то тут палка о двух концах. Такие компании вынуждены выполнять нормы по наличию в своем портфолио высокорисковых активов, к которым относятся криптовалюты. Таким образом, если токен будет сильно расти, его пропорция в портфеле начнет увеличиваться и выходить за допустимые рамки. Соответственно, во время ребалансировки фонду придется продавать часть своих акций в спотовом ETF, чтобы снизить пропорцию высокорискового актива. И тем самым оказывать давление на дальнейший рост цен.
То есть, нет никаких плюсов?
Есть. Самый важный плюс — спекулировать на биткоине и эфире теперь можно через обычную биржу. Многие американские “бумеры” слышали о криптовалютах, однако не хотели заморачиваться с их покупкой, так как это им казалось сложным. Когда же появилась возможность купить биткоин через тот же счет, который ведет их “финансовый консультант”, где уже есть деньги для инвестиций, они с радостью согласились.
➡️ Также вливания со стороны обычного фондового рынка ещё больше привязали биткоин к денежно-кредитной политике США и снизили его волатильность. Это хорошо с точки зрения стабильности актива, однако заработать тысячи процентов за короткий срок на нём теперь не удастся.
➡️ При этом чем больше будет появляться ETF на крипту, тем ниже будет хайп-эффект этого события для базового актива и тем больше будет вероятность buy the rumor sell the news. Ближайшими на очереди у нас стоят SOL, LTC, XRP, DOGE. Все эти токены рискуют сильно просесть после непосредственного запуска торгов через exchange-traded funds. Как это произошло с эфиром, на который спотовые ETF повлияли только негативно.
➡️ В целом, ETF можно сравнить с “ещё одним магазином”. Раньше вы купили бы какую-то безделушку на Ozon, но теперь она появилась и на Wildberries, причем, по той же цене. Однако денег у вас по-прежнему только на одну безделушку. То есть, спрос не вырос.
◽️ На картинке представлены котировки VanEck Rare Earth/Strategic Metals ETF (тикер REMX). Это фонд, инвестирующий в компании, занимающиеся добычей и переработкой редкоземельных и стратегических металлов, используемых в высокотехнологичных отраслях. То есть, это не воздух, а самое настоящее производство, да ещё и редких металлов. И, как видите, за всю историю фонд демонстрирует отрицательную доходность — котировки находятся на 82% ниже относительно запуска торгов в 2010 году. VanEck, кстати, входит в число фондов, подавших заявки на🧂 SOL ETF.
P.S. Это отнюдь не значит, что токены, на которые появятся ETF, будут только падать. Solana вполне может и вырасти, просто появление спотового ETF на неё не будет само по себе этому причиной.
🔻Токен MELANIA упал со своих хаёв уже на 80%.
За 5 дней.
Такими темпами семья Трампов не успеет заработать дополнительные миллиарды на разлоках, которые в случае MELANIA начнутся только через 25 дней. Пожалейте Донни!
Даже президент Израиля стал торговать криптой... Правда оказалось, что его канал взломали 🤷♂️ Однако в свете кейса с мемкоинами от семейства Трампов, ничего уже не кажется невозможным.
В целом, хайтек и крипторынок в Израиле развиваются стремительными темпами. Недаром ВВП IT-сектора вырос за 2024 год на 2.2%.
Всем интересующимся Ближним Востоком стоит обратить внимание на канал Александра Каргина. Он выгодно отличается непредвзятостью суждений и желанием реально разобраться в происходящем.
💰В нашем приложении появилась новая рубрика — «Крипторазбор»!
Теперь актуальные новости криптомира не пройдут мимо подписчиков.
🔎Что Вас ждет:
— Ключевые события рынка
— Способы заработка на криптовалютах
— Аналитика ключевых секторов
— Современные технологии
— Двухнедельный новостной дайджест
❗️Важно: пока рубрика публикуется в открытом доступе, но вскоре она станет эксклюзивной для подписчиков портфелей.
📎 Сегодня в выпуске:
◾️Обзор триггеров роста одной из самых популярных монет — Solana. Какие рекорды она уже поставила и какие еще впереди?
◾️Для новичков мы добавили абзацы «Что это значит» после каждого триггера, чтобы разъяснить, как это влияет на экосистему и цену монеты.
➡️ А в следующих выпусках:
Мы разберем стейкинг и другие методы заработка на Solana для всех уровней сложности — от новичков до профессионалов.
«Крипторазбор» позволит быть на шаг впереди. Рубрика публикуется в мобильном приложении в разделе «Аналитика».
#крипта
💰bitkogan
Трамп подписал первый указ о крипте.
Согласно сообщениям Fox, звучит он как указ о “национальном резерве цифровых активов” (national digital asset stockpile).
Также будет создана “crypto working group”.
Разбираться в том, что это значит и насколько эти указы способны дать настоящие деньги (которых на рынке так не хватает), будут позже. Сейчас попробуют под это дело распампить всё как можно выше.
➡️ Если потом окажется, что указ не подразумевает никаких покупок (а только, например, удержание тех активов, которые уже есть), то всё, конечно, сильно упадёт.
Про криптофонд Трамп в Давосе не сказал ни слова.
Участники дискуссии также не задали ни одного вопроса на эту тему.
Очередной день несбывшихся надежд в стане криптоэнтузиастов MAGA 😭. TOTAL2 и TOTAL3 уже в минусе (альты).
➡️ Котировки 👑 BTC тем не менее пока остаются в плюсе благодаря не очень хорошей статистике по рынку труда (выше шансы на смягчение ДКП), а также словам Трампа о том, что он будет добиваться более скорого снижения ставок ФРС.
➡️ В этом контексте важно отметить, что ФРС США является независимой организацией. Поэтому президент формально не может давать указания Джерому Пауэллу. Более того, Донни часто меняет свои взгляды (тот же биткоин ещё в 2021 он называл мошенничеством). Поэтому нельзя исключать сценария, при котором Пауэлл объяснит президенту, что слишком быстрое снижение ставок неминуемо вернёт высокую инфляцию. Учитывая, что самого Паулла в 2017 году на должность главы ФРС номинировал именно Трамп, нельзя исключать, что в новых реалиях они снова найдут общий язык, несмотря на враждебные выпады Донни во время избирательной кампании.
◽️Токен MELANIA потерял уже более 77% от своих хаёв c запуска фьючерсных контрактов на Binance.
◽️Токен TRUMP потерял около 55%.
➡️ На графиках красивые дневки.
Кстати, пара сегодня отмечает 20-летие своего брака.
Пока Солану продолжают пампить перед одобрением спотового ETF и запуском фьючерсных контрактов на CME, пользователи Coinbase жалуются на долгое время обработки транзакций в этой сети. На скриншоте пример, где сеть Solana просит примерно 4.2 года для выполнения перевода.
Кстати, SOL тоже отъедает ликвидность у остальных токенов, которые люди продают, чтобы заскочить в ETF-хайп. На это указывает общая капитализация крипторынка (TOTAL) которая не то, что не растёт, а даже снижается. Что касается ETF, то первый дедлайн у Grayscale установлен на 23 января, у фондов Vaneck, 21Shares, Canary и Bitwise — на 25 января. Логично предположить, что эйфория будет продолжаться вплоть до развязки с кульминацией в день принятия. В том, что ETF одобрят, сомнений практически нет. При новом главе SEC если что-то и может пойти не так, то это перенос сроков.
В X при этом творится настоящее безумие по ключевику “Solana”. У людей пытаются вызвать максимально ФОМО обещаниями скорой триллионной капитализации и десятков иксов от текущих цен. Покупки в эти минуты также идут очень большие (стремительно растёт и Open Interest). Всё это выглядит как easy money. Причем, очень велика вероятность, что деньги действительно лёгкие, так как прошлый опыт показывает, что памп идёт до даты утверждения и какое-то время после. В день непосредственного запуска торгов происходит фиксация. Так было с биткоином и эфиром. Причем, логика тут понятная — криптаны продают свой актив “мамонтам”, которые вместо покупки его напрямую покупают через ETF в первый день торгов на обычной бирже, поддавшись агитационным письмам своих брокеров о “новой инвестиционной идее”.
Помешать всей этой истории может только внешний форс-мажор, когда упадёт всё (как было с отменой carry trade через иену и т.п.)
UPD: Время выполнения транзакций в сети SOL вернулось в норму.
Трамп “мало что знает” о своём мемкоине
Во время первой пресс-конференции 47-ого президента США ему задали вопрос о TRUMP токене. Сначала Донни сказал “I don't know very much about it” (Я не так уж много об этом знаю).
Затем состоялся следующий диалог с журналистом (он на видео):
Журналист: "Вы заработали много денег, сэр."
Трамп: "Сколько?"
Журналист: "Несколько миллиардов долларов."
Трамп: "Для этих ребят это копейки." [имеются в виду главы OpenAI, Oracle и SoftBank, которые стоят рядом]
Мемкоин Мелании Трамп потерял уже более 66%↘️ от своих хаёв после запуска фьючерсных контрактов на Binance.
Читать полностью…