Cbonds.ru

15 August 2024 18:52

▶️ Cbonds Weekly News - выпуск 163 уже на YouTube

В этот раз мы подвели итоги первого раунда выкупа заблокированных активов, рассказали о возврате практики размещения ОФЗ с фиксированным купоном, разобрались в нюансах замещения суверенных евробондов, узнали, что общего у стейблкоинов и облигаций, а также проанализировали долговые бумаги девелоперов.

Кроме того, мы представили традиционный дайджест актуальных облигационных размещений.

💬 Спикерами выпуска стали:
• Алексей Тимофеев, президент, НАУФОР
• Игорь Рапохин, старший стратег по долговому рынку, SberCIB Investment Research
• Сергей Гришунин, управляющий директор рейтинговой службы, НРА
• Дмитрий Леснов, руководитель управления развития клиентского сервиса, ФГ «Финам»

⚡️ Теперь возможностей для просмотра наших видео еще больше!

👇Запись уже доступна:

📺 ВК Видео

📺 Rutube

⏯ YouTubе

📌 Подписывайтесь на наш канал в ВК, а также на Rutube и Cbondsru">Youtube!

Cbonds.ru

15 August 2024 13:37

#Премаркетинг
🍷 Новабев Групп, БО-П07 (4 млрд)

❗️Финальный ориентир спреда к значению КС – 140 б.п.

Книга открыта до 15:00 (мск). Размещение запланировано на 20 августа.

📝Организатор и агент по размещению – Газпромбанк.

Cbonds.ru

15 August 2024 11:42

#НовостиКомпаний
📝 Российские компании: основные события, 15 августа:

💳 Чистая прибыль Совкомбанка по МСФО в I полугодии снизилась на 25%, до 39 млрд руб. Снижение чистой прибыли банк объяснил уменьшением единовременных/неповторяющихся доходов в I полугодии 2024 года относительно прошлого года и высоким уровнем процентных ставок. Банк перенес срок размещения акций допэмиссии для покупки ХКФ Банка с 2024 года на I квартал 2025 года. Доход Совкомбанка от приобретения Хоум банка составил 16 млрд руб.

🛡 Чистый убыток Софтлайна по МСФО в I полугодии составил 514 млн руб. против прибыли в 9,5 млрд руб. за аналогичный период в прошлом году. По итогам I полугодия оборот увеличился на 40% г/г - до 42,8 млрд руб. Валовая прибыль в I полугодии выросла более чем в 2 раза г/г, составив 15,7 млрд руб. На конец полугодия чистый долг составил 22,6 млрд руб.

Компания сообщила о приобретении контролирующей доли в IT-холдинга "ОМЗ-ИТ". Сумма сделки не указана.

🍏 Чистая прибыль X5 Retail Group по МСФО в I полугодии выросла на 43,4%, до 59,39 млрд руб. В I полугодии показатель EBITDA увеличился на 26,8% и составил 127,59 млрд руб. Выручка повысилась на 26,1% - 1,85 трлн руб. Скорректированная EBITDA увеличилась на 28% - до 129,21 млрд руб.

🌱Чистая прибыль ЕвроХима по РСБУ в I полугодии снизилась в 2,8 раза, до 38,08 млрд руб. Выручка за отчетный период выросла на 4,5%, до 74,15 млрд руб., валовая прибыль - в 1,9 раз, до 8,55 млрд руб. Прибыль до налогообложения снизилась в 2,9 раз, до 37,5 млрд руб.

Cbonds.ru

15 August 2024 08:56

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

Cbonds-GBI RU YTM
15,49% (⬆️4 б.п.)
IFX-Cbonds YTM
18,50% (⬆️12 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM
22,84% (⬇️5 б.п.)

📝 Календарь событий

Сбор заявок
💡 Мособлэнерго, 001Р-01 (3.5 млрд)
🍷 Новабев Групп, БО-П07 (4 млрд)
💳 Газпромбанк, 004P-10 (300 млн)

Размещения
🏚 ДОМ.РФ, 001P-18R (15 млрд)
💰 ИК Айгенис, БО-01 (200 млн)
🖨 С-Принт, 001Р-02 (150 млн)
🪨 СибСульфур, БО-01-001P (300 млн)
🚗 ЭМ Запад, КО-П10 (125 млн)

Размещения ЦФА – по ссылке.

Оферты на долговом рынке России на сегодня не запланированы.

@Cbonds

Cbonds.ru

14 August 2024 16:19

❗️🏦Торги на фондовом рынке будут возобновлены в 17:30 (мск)

В связи с выявлением программной ошибки было принято решение о временной приостановке торгов с 16:18 (мск).

В результате программной ошибки большинство серверов доступа оказались недоступны для подключения участников торгов. Программная ошибка заключалась в неверной работе с памятью на отдельных серверах доступа.

Cbonds.ru

14 August 2024 14:08

#ОФЗ #МинфинРФ
🇷🇺 Минфин РФ разместил ОФЗ-ПД 26246 (дата погашения – 12 марта 2036 года) на 18.932 млрд рублей при спросе в 56.191 млрд рублей.

Цена отсечения составила 84.1768%, доходность по цене отсечения – 15.46% годовых. Средневзвешенная цена – 84.2223%, доходность по средневзвешенной цене – 15.45% годовых.

Cbonds.ru

14 August 2024 12:11

📝💥Бюллетень по ЦФА от Cbonds: читайте о главных событиях рынка ЦФА в Research Hub

Мы рады сообщить, что Cbonds начинает публикацию собственных обзоров по российскому рынку ЦФА. Бюллетень за июль уже можно найти в разделе Research Hub нашего сайта.

📌Бюллетень включает в себя статистику по российскому рынку ЦФА, рэнкинг эмитентов, обзор изменений в законодательстве, подборку новых выпусков и новости компаний в сфере ЦФА за месяц.

📆Бюллетень будет выходить ежемесячно.

📨Надеемся, что наш новый Бюллетень по ЦФА будет полезен и интересен. Мы всегда рады обратной связи – все вопросы можно адресовать на research@cbonds.info.😉

Cbonds.ru

14 August 2024 10:06

#РейтингиСНГ
🗂Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 13 августа

🇷🇺Россия

🛡 НПФ Социум - Эксперт РА,⬆️с "ruAA-" до "ruAA", "стабильный"

«Повышение уровня рейтинга обусловлено ростом диверсификации активов пенсионных накоплений. Также позитивный эффект оказало формирование и документальное закрепление долгосрочной детально проработанной стратегии развития, содержащей целевые качественные и количественные показатели».

💳Группа Синара - АКРА, 🆕 присвоен "AA-(RU)", "стабильный"

«Кредитный рейтинг Акционерного общества Группа Синара отражает позицию Группы как одного из крупнейших многопрофильных холдингов на российском рынке. Группа имеет сильные оценки за рыночную позицию и бизнес-профиль, а также за размер бизнеса и уровень долговой нагрузки. Кредитный рейтинг сдерживается средними оценками за рентабельность и обслуживание долга».

Cbonds.ru

13 August 2024 16:58

#ОФЗ #МинфинРФ
🇷🇺Завтра Минфин РФ проведет аукционы по размещению выпусков ОФЗ-ПД 26246 (дата погашения – 12 марта 2036 года) и ОФЗ-ПД 26248 (дата погашения – 16 мая 2040 года).

Оба выпуска будут предложены в объеме остатков, доступных для размещения.

Cbonds.ru

13 August 2024 12:20

#Премаркетинг
💡Мособлэнерго, дебютный выпуск серии 001Р-01 (3.5 млрд)

Сбор заявок – 15 августа с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 20 августа.

❗️Снижен ориентир спреда: не выше 175 б.п.

Организаторами выступают Газпромбанк, Банк ДОМ.PФ.

Cbonds.ru

13 August 2024 10:19

🗂Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 12 августа

🇷🇺Россия

🍏 Корпоративный Центр Икс 5 - Эксперт РА, 🆕 присвоен "ruAAA", "стабильный"

«Рейтинг кредитоспособности ПАО «Корпоративный центр ИКС 5» обусловлен умеренно сильной оценкой риск-профиля отрасли, сильными рыночными и конкурентными позициями, низкой долговой нагрузкой, высокой оценкой ликвидности, умеренно высокими показателями рентабельности и низким уровнем корпоративных рисков».

🛒ТД Перекресток - Эксперт РА, 🆕 присвоен "ruAAA", "стабильный"

«Кредитный рейтинг АО «Торговый дом «Перекрёсток» присвоен в соответствии с методологией оценки внешнего влияния на основе консолидированной отчетности X5 Retail Group N.V. по МСФО».

📞Воксис - Эксперт РА, 🆕 присвоен "ruBBB+", "стабильный"

«Рейтинг кредитоспособности обусловлен сдержанной оценкой риск-профиля отрасли, умеренно сильными рыночными и конкурентными позициями, комфортной долговой нагрузкой, умеренно высокой рентабельностью, средней оценкой ликвидности и консервативной оценкой блока корпоративных рисков».

💰Банк Аверс - НРА, 🆕 присвоен "A|ru|", "стабильный"

«Кредитный рейтинг АО БАНК «Аверс» на уровне «A|ru|» обусловлен: высокими показателями достаточности капитала, качеством активов, оцениваемых на уровне выше среднего, высокой позицией по ликвидности, хорошими показателями рентабельности деятельности».

Cbonds.ru

13 August 2024 09:05

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

Cbonds-GBI RU YTM
15,50% (⬆️9 б.п.)
IFX-Cbonds YTM
18,40% (⬆️10 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM
23,08% (⬇️4 б.п.)

📝 Календарь событий

Сбор заявок
🏢Джи-групп, 002Р-05 (2 млрд)
💳Газпромбанк, 004P-10 (300 млн)

Размещения
💳Газпромбанк, 005Р-04Р (3 млрд)
💵Бианка Премиум, БО-01 (200 млн)

Оферты
💊МЕДСИ, 001P-01 (3 млрд), 001P-02 (3 млрд), 001P-03 (3 млрд)
🏭ЮАИЗ, 1-002 (250 млн)
🚗ЭМ Запад, КО-П04 (225 млн)

Размещения ЦФА – по ссылке.

@Cbonds

Cbonds.ru

12 August 2024 11:55

#НовостиКомпаний
📝 Российские компании: основные события, 12 августа:

🔧Дистрибутор инженерных систем «ЭТМ» планирует IPO до конца года. В ходе сделки компания собирается привлечь не менее 10 млрд руб. ➡️Подробнее в нашем канале про IPO и SPO.

🚘Выручка Автодом в I полугодии 2024 г. увеличилась на 26.33% и составила 30.98 млрд руб. Чистая прибыль равна 1.1 млрд руб.

💰Выручка МГКЛ за 7 мес. 2024 года выросла в 4,1 раза по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Показатель составил 3,44 млрд рублей.

🛍Выручка Бизнес-Лэнд за I полугодие 2024 г. составила 188.99 млн руб. Чистая прибыль равна 2.17 млн руб. По данным отчетности активы компании составили 1.95 млрд руб.

Cbonds.ru

12 August 2024 10:15

#РейтингиСНГ
🗂Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 9 августа

🇷🇺Россия

🍗 Группа Черкизово - АКРА,⬆️с "AA-(RU)" до "AA(RU)", "стабильный"

«Повышение кредитного рейтинга ПАО «Группа Черкизово» обусловлено увеличением рентабельности по FFO до чистых процентных платежей и налогов вследствие опережающего роста доходов над себестоимостью, а также снижением долговой нагрузки на фоне повышения операционного потока, поддержку которому оказывает расширение производства».

🏦Московская Биржа - АКРА,🆕 присвоен "AAA(RU)", "стабильный"

«Кредитный рейтинг ПАО Московская Биржа обусловлен высокой системной значимостью Группы для российского финансового рынка. АКРА позитивно оценивает стратегию развития Московской биржи, а также отмечает регулярный характер ее обновления».

Cbonds.ru

12 August 2024 08:47

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

Cbonds-GBI RU YTM
15,41% (⬇️5 б.п.)
IFX-Cbonds YTM
18,30% (⬆️8 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM
23,12% (⬇️9 б.п.)

📝 Календарь событий

Сбор заявок
💳Газпромбанк, 004P-10 (300 млн)

Оферты
🏭Комбинат, 01 (1.3 млрд)
🏠Группа компаний Самолет, БО-П06 (500 млн)

Размещения ЦФА – по ссылке.

Размещения облигаций на долговом рынке России на сегодня не запланированы.

@Cbonds

Cbonds.ru

15 August 2024 15:13

#Премаркетинг
Мособлэнерго, 001Р-01 (3.5 млрд)

❗️Финальный ориентир спреда к значению КС – 140 б.п.

Книга заявок закрыта. Размещение запланировано на 20 августа.

📝Организаторы – Газпромбанк, Банк ДОМ.РФ.

Cbonds.ru

15 August 2024 12:21

#Аналитика
🥇 Research Hub Cbonds: рынок золота

Наиболее обсуждаемой темой аналитических обзоров, опубликованных на этой неделе в Research Hub Cbonds, стало золото.

Согласно консенсус-прогнозу Cbonds, стоимость золота на конец 3-го кв. 2024 составит $2 447.23 за унцию.

Мы подготовили подборку ресечей по этой теме:

🟡«Сырьевые рынки. Данные по инфляции в США могут изменить картину» от ИК Финам: «Технически, как мы вчера и написали, цена находится у важной границы образовавшейся треугольной формации. Перспективы есть и у продавцов, и у покупателей. Однако, для того чтобы окончательно определиться рынку, по всей видимости, нужно как раз чуть больше данных».

🟡«Цена золота на историческом максимуме. Что делать» от Альфа Инвестиции: «Аналитики Альфа-Банка ожидают цену золота на следующий год в среднем $2500 за тройскую унцию, что означает сохранение котировок высокими и обновление исторического рекорда».

🟡«Еженедельный обзор» от ВИМ Инвестиции: «Несмотря на ослабление доллара и сильное снижение доходностей по госдолгу США, золото упало в цене на событиях недели, тем самым проявив себя как рисковый, а не защитный актив. Однако затем цена золота пошла вверх вместе со всеми рисковыми активами».

🟡«Рынок акций продолжает демонстрировать слабость» от АЛОР+: «Как мы и ожидали, стоимость золота превысила отметку 2500 долларов за тройскую унцию. Кроме ожидания снижения ставки ФРС США, что ослабит позиции доллара на мировом рынке, золото поддерживает высокий спрос на него со
стороны мировых центробанков».

🟡«Финансовые рынки за неделю» от Россельхозбанка: «Факторов, которые сейчас поддерживают котировки, достаточно. Во-первых, ставка на более интенсивное, чем ожидалось ранее, смягчение со стороны ФРС, во-вторых, сохраняющийся перманентный спрос со стороны центральных банков, в-третьих внутренний спрос на золото со стороны населения Китая и, в-четвертых, усиление геополитического напряжения. Впереди у котировок достаточно сильная область сопротивления 2440-2480».

Консенсус-прогноз по стоимости золота на другие периоды:
🔴конец 4-го кв. 2024 года: $2493.74 за унцию
🔴конец 1-го кв. 2025 года: $2482.5 за унцию

Cbonds.ru

15 August 2024 10:19

#РейтингиСНГ
🗂Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в странах СНГ за 14 августа

🇷🇺Россия

🚙Автодом – НРА,🆕 присвоен "А-|ru|", "стабильный"

«Рейтинг обусловлен: низким финансовым левериджем; высокой оценкой оборачиваемости дебиторской задолженности; высокой оценкой рентабельности активов; комфортной оценкой уровня стратегического планирования; оценкой финансовой политики; транспарентной структурой собственности».

🛠Реиннольц – НРА, "BB-|ru|", прогноз⬆️с "развивающийся" на "стабильный"

«Рейтинг обусловлен: приемлемым уровнем долговой нагрузки; оценкой рентабельности капитала; сроком оборачиваемости дебиторской задолженности; низкой зависимостью от поставщиков; транспарентной структурой собственности».

🥜Ника – НРА,⬇️с "CCC|ru|" до "D|ru|"

«Понижение рейтинга обусловлено зафиксированным состоянием дефолта по выпуску серии 001P-01 по выплате купонного дохода и погашения части номинальной стоимости. Технический дефолт зафиксирован 30 июля. Дата окончания периода технического дефолта – 13 августа».

🍱Простая еда – НКР,🆕 присвоен "BB.rս", "стабильный"

«Средняя оценка финансового профиля обусловлена умеренными оценками показателей долговой нагрузки и ликвидности на фоне высоких оценок рентабельности. В течение 2024 года компания планирует дебютное размещение облигаций, что существенно увеличит её совокупный долг. При этом за счёт прогнозируемого роста OIBDA, долговая нагрузка компании к концу текущего года по расчётам агентства останется на комфортном для компании уровне и составит 2,0.».

Cbonds.ru

14 August 2024 17:04

#ОФЗ #МинфинРФ
🇷🇺Минфин РФ разместил ОФЗ-ПД 26248 (дата погашения – 16 мая 2040 года) на 26.367 млрд рублей при спросе в 39.919 млрд рублей.

Цена отсечения составила 83.48%, доходность по цене отсечения – 15.56% годовых. Средневзвешенная цена – 83.9581%, доходность по средневзвешенной цене – 15.46% годовых.

Cbonds.ru

14 August 2024 15:46

❗️🏦 Московская биржа остановила торги на фондовом рынке с 16:18 (мск)

Причины остановки и срок восстановления торгов пока не сообщаются.

Источник: информационное сообщение Мосбиржи

Cbonds.ru

14 August 2024 13:09

#Премаркетинг
💩 «МВ ФИНАНС», 001Р-05 (3 млрд)

❗️Финальный ориентир спреда к КС – 425 б.п.

Книга открыта до 15:00 (мск). Размещение запланировано на 16 августа.

📝Организаторы – Газпромбанк, ИБ Синара.

Cbonds.ru

14 August 2024 11:29

#НовостиКомпаний
📝 Российские компании: основные события, 14 августа:

📱Чистая прибыль «Ростелекома» по МСФО в I полугодии 2024 года снизилась на 3% - до 26,1 млрд руб., а во II кв. 2024 года увеличилась на 43% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составила 13,6 млрд руб. Также компания подтвердила планы IPO дочерней РТК-ЦОД. ➡️Подробнее в нашем канале про IPO и SPO.

🔌Группа «Россети» в I полугодии 2024 года нарастила выручку на 6% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, до 720 млрд руб.

⏫ Московский кредитный банк за первое полугодие 2024 года получил 19,473 млрд руб. чистой прибыли, что на 35,96% ниже прошлогоднего значения (30,409 млрд руб. в I полугодии 2023 г.). Прибыль банка за второй квартал 2024 года составила 5,492 млрд руб., сократившись на 68,43% (17,396 млрд руб. в II кв. 2023 г.).

🔌 Чистая прибыль «Интер РАО» по МСФО в первом полугодии выросла на 17,3% по сравнению с тем же периодом прошлого года - до 79,5 млрд руб., показатель EBITDA сократился на 9,8%, до 79,7 млрд руб. Выручка компании за отчетный период увеличилась на 10,7% - до 727,99 млрд руб.

👥🏦 Московская биржа допустила акции МКПАО «Хэдхантер» к торгам с 25 сентября. Бумаги включат в «Первый уровень» списка ценных бумаг, допущенных к торгам.

Cbonds.ru

14 August 2024 09:12

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ

Cbonds-GBI RU YTM
15,45% (⬇️5 б.п.)
IFX-Cbonds YTM
18,38% (⬇️2 б.п.)
Cbonds-CBI RU High Yield YTM
22,89% (⬇️19 б.п.)

📝 Календарь событий

Аукционы Минфина
🇷🇺 26246 (ОФЗ-ПД), 26248 (ОФЗ-ПД)

Сбор заявок
💩 МВ Финанс, 001P-05 (3 млрд)
💳Газпромбанк, 004P-10 (300 млн)

Размещения
💰 АФК Система, 001Р-31 (11.5 млрд)
🏠 Группа компаний Самолет, БО-П15 (5 млрд)
💰МФК ВЭББАНКИР, 001P-06 (150 млн)

Оферты
🚗Транс-Миссия, БО-01 (80 млн)
💵ХКФ Банк, БО-07 (5 млрд)

Размещения ЦФА – по ссылке.

@Cbonds

Cbonds.ru

13 August 2024 13:39

#Премаркетинг
🏢«Джи-групп», 002Р-05 (2 млрд)

❗️Финальный ориентир спреда к значению КС – 300 б.п.

Книга открыта до 15:00 (мск). Размещение запланировано на 16 августа.

📝Организаторы – БКС КИБ, Газпромбанк, ИБ Синара

Cbonds.ru

13 August 2024 12:17

#НовостиКомпаний
📝 Российские компании: основные события, 13 августа:

💿 ТМК в I полугодии снизила EBITDA по МСФО на 41,9%, до 46 млрд руб. Рентабельность по скорректированному показателю EBITDA составила 16,6%. Компания нарастила на 8%, до 58%, свою долю в производителе сварных труб большого диаметра - компании ТМК Трубопроводные решения (ТМК ТР).

🛢Выручка Славнефть в I полугодии 2024 г. увеличилась на 35.07% и составила 14.4 млрд руб. Чистая прибыль компании в отчетном периоде составила 4.23 млрд руб. по сравнению с 852.58 млн руб. в I полугодии 2023 г.

📱Совет директоров Ростелекома рекомендовал акционерам компании утвердить дивиденды по итогам 2023 года в размере 6,06 руб. на обыкновенную акцию. Дивиденды по привилегированным акциям типа "А" также рекомендованы в размере 6,06 руб. на акцию.

✈️ Группа «Аэрофлот» в июле 2024 года увеличила перевозки пассажиров на 14,7% по сравнению с июлем прошлого года, до 5,8 млн. Головная авиакомпания группы, «Аэрофлот», за тот же период увеличила перевозки на 15,3%, до 3,2 млн пассажиров.

🏦Банк России с 13 августа аннулировал лицензию на осуществление банковских операций у «Америкэн Экспресс Банка».

Cbonds.ru

13 August 2024 09:09

#Премаркетинг
🏚ДОМ.РФ, 001P-18R (15 млрд)

Сбор заявок – 13 августа с 11:00 до 14:00 (мск), размещение – 15 августа.

📝Облигационный долг Эмитента: 435.8 млрд руб.

Cbonds.ru

12 August 2024 13:59

#Премаркетинг
🏗 «Балтийский лизинг», БО-П12 (не менее 3 млрд)

Сбор заявок и размещение запланированы на первую половину сентября.

📝Облигационный долг Эмитента: 45.35 млрд руб.

Cbonds.ru

12 August 2024 11:42

📆Календарь финансовой отчетности, 12-16 августа

Cbonds.ru

12 August 2024 08:51

#ИтогиРазмещения
Смартфакт, БО-03-001P

Итоги первичного размещения
Объем размещения: 200 млн руб.
Купон: 22.25% годовых

Количество сделок на бирже: 845
Самая крупная сделка: 50 млн руб.

Наибольшую долю в структуре размещения (33%) заняли сделки объёмом от 50 тыс. руб. до 1 млн руб., второе место заняли сделки объёмом от 30 млн руб. (25%).

📝Организатором выступил РИКОМ-ТРАСТ. ПВО – Регион Финанс.

Cbonds.ru

11 August 2024 15:01

📈 Июль оказался лучшим месяцем в этом году для облигаций в плане объема размещений. Останутся ли цифры июля пиковыми для 2024-го, или рекорд еще может быть побит? И какое значение ключевой ставки может стать критичным для публичного рынка долга, когда уже даже флоатеры не помогут «сгладить углы»?

В новом выпуске Cbonds Weekly News мы порассуждали об этом с руководителем направления портфельного анализа «Локо-Банка» Елизаветой Наумовой.

Узнавайте главное первым вместе с Cbonds Weekly News!

📌 Подписывайтесь на наш канал в ВК, а также на Rutube и Cbondsru">Youtube!